Reading 9 課后習(xí)題第15題，其他兩人的statement錯(cuò)在哪里？
Reading 9課后題第5，6題，情況差不多為何第五題是confirmation bias，第6題有social proof 就沒有confirmation bias
Reading7 課后題第五題，為什么不是prospect theory？
老師您好，我想請問一下 P37: （1）老師在反復(fù)強(qiáng)調(diào) immunization要達(dá)成是Asset & Liability的Macaulay Duration 相等，但是為什么Page 37 第一點(diǎn)（截圖）是說effective duration？ effective duration 是給含權(quán)債券的。 （2）immunization要達(dá)成要滿足兩點(diǎn)，在第二點(diǎn)：set PV（A）=PV（L）時(shí)，老師又用MD的公式來說明： Delta P=-delta y *MD * PV（A），我想說的是其中的MD是給不含權(quán)債券的。 （1）Effective Duration （含權(quán)）和（2）例子中MD（不含權(quán)）是不是相沖突？ 謝謝您。
老師您好！上午題2007年的Pawtucket一道，利率上升對Cashflow volatility risk的影響的答案不懂，能否給解釋一下？謝謝啦！
老師好，一個(gè)received-fixed swap它的duration小于0，可以用于降portfolio duration。那為什么receiver swaption會升portfolio duration ?
可以解釋一下p151那句“If the forecast ending yield on a particular bond is lower (higher) than the forward rate, then it can be expected to earn a return greater than (less than) the one-period rate.”
hedge fund 不屬于高風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)品吧 畢竟主要的還是 long／short， 應(yīng)該是risk neutral 的
老師好，（1）這里都說讓bond 1 bond 2的Mac Duration加權(quán)平均與Duration Liability 相等了，那這不就是immunization 的狀態(tài)了么？為什么還有immunization risk？（2）bond 1 bond 2也同樣是zero coupon bond么？
這倆什么區(qū)別？謝謝!
第三條也沒有聽懂。。。 麻煩解釋下充值成本。謝謝!
在Prospect Theory中，有這樣一個(gè)value function的圖，它的橫軸和縱軸是value/utility嗎？不明白為什么ppt和notes里的圖，縱軸都是value，謝謝老師
你好 請解釋下第二條， 問題一，為什么payments periods更長時(shí)間？ 問題二，財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)的long-tail什么意思？ 謝謝!
你好 請問，圖中的annuity contract...那段話，語法不對，在說什么？ 請老師重新發(fā)一下正確的，謝謝!
您好 請問，spending超過5%那么到底是免稅了還是降到繳納1%的稅？ 謝謝!
程寶問答
金程問答