金程問(wèn)答
0期考慮了除了一筆的現(xiàn)金流（繼承、買房子的首付），還包括了初期的salary、expense這些。但是課后題最后一題13題的A問(wèn)中，第二個(gè)問(wèn)題計(jì)算return的時(shí)候，初期的investable asset base是沒(méi)有考慮salary這些的。包括真題中的計(jì)算，在期初tia的計(jì)算中，都沒(méi)有考慮salary，僅考慮了一筆的現(xiàn)金流。 想問(wèn)問(wèn)課件中對(duì)于0期的現(xiàn)金流，考慮salary、living expense，是不是和題目中的要求不一樣？還是說(shuō)做題的時(shí)候，在初期，不應(yīng)該考慮salary和living expense
一，Corner組合不一定就是市場(chǎng)組合呀，那么為什么還說(shuō)要把無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)和夏普比例最高的corner組合連接起來(lái)呢？ 二，難道意思是說(shuō)選一個(gè)在已知的corner組合中選一個(gè)具有最高夏普比率的嗎？ 謝謝!
corner 組合是怎么得出的？怎么形成的？
一，為什么surplus return方法是線性的？ 二，和correlation coefficient相關(guān)系數(shù)有什么關(guān)系。。。？ 謝謝!
Alm中第一個(gè)surplus return方法中的，liability建模的第二個(gè)方法是什么意思？
第二行的satisfice 的單詞是否打錯(cuò)？ 理論上是satisfy和suffice的組合詞
老師，這是原版書(shū)行為金融P100和P104頁(yè)，題目和答案，這個(gè)答案標(biāo)黃色的地方?jīng)]看懂，請(qǐng)老師幫忙解答下，謝謝
老師，這個(gè)是行為金融真題2013年第一個(gè)題目，這個(gè)題目的答案，我感覺(jué)既在說(shuō)prospect theory.又在說(shuō)friedman savage function.所以請(qǐng)問(wèn)下這個(gè)題答案應(yīng)該說(shuō)的是哪個(gè)？謝謝
aum fee structure and nav fee structure的區(qū)別？？
老師您好， FoF 為什么是 less survivorship bias and backfill bias? (page 46)謝謝您！
Hedging/return-seeking portfolio approach中，funding ratio指的是什么？
為什么加入做空限制之后，原先光滑的最小方差前沿現(xiàn)在變成了有邊角的？
老師您好！ reading8課后題第8、10題中都提到市場(chǎng)將“反轉(zhuǎn)”，但是一個(gè)是illusion of control，一個(gè)是overconfidence，這兩個(gè)bias 在這個(gè)情景下怎么區(qū)別？ The certainty she demonstrates that the market will revert is evidence of overconfidence (Institute 104) Institute, CFA. 2019 CFA Program Curriculum Level III Volume 2. CFA Institute, 5/2018. VitalBook file. Jordan is sure that the market will turn around even though it is out of her control. She chooses not to listen to Tang who is questioning her viewpoint. (Institute 104) Institute, CFA. 2019 CFA Program Curriculum Level III Volume 2. CFA Institute, 5/2018. VitalBook file.
為什么加一個(gè)或者去掉一個(gè)資產(chǎn)就是corner portfolio?。?
請(qǐng)問(wèn)下老師，cash value 隨年齡變化的圖應(yīng)該是怎么畫(huà)的？這是我自己畫(huà)的一張圖，上面兩張是不考慮一次性大額成本的，下面兩張考慮了。應(yīng)該分別選左右的哪張圖？
程寶問(wèn)答
