請問，原版書109頁第5題，第2問，為什么是無法判斷哪個好呢？為何不用各行業(yè)的Sharpe ratio來比較呢？用各自的RP除以各自的標準差不就是SR嗎？
請問老師，如果題目沒有特別說明，在用immunized rate來算PVL的時候都是默認semi-annual compounding嗎？
老師請問業(yè)績披露時，一開始要求披露五年，之后到十年是什么意思？
問題如圖 謝謝您的幫助
請問這里saving rate增加，那拿來capital investment應(yīng)該減少，且向銀行貸款是利率也會上漲對投資不利??？謝謝您
請問這里算capital needs PV為什么要算1時間點的？其余cash之類都是零時間點PV。謝謝您
請問這里算capital needs PV為什么要算1時間點的？其余cash之類都是零時間點PV。謝謝您
請問原版書課后題這里3A。我認為bottom up approach 應(yīng)該比top down 更加conservative，因為bottom up可以更快對business cycle的變化作出反應(yīng) 更快反應(yīng)經(jīng)濟recession??？為什么這里反著。謝謝您
原版書108頁課后題第3題的第二問，為什么1.22要減去1呢？
老師，我追補一下，我那個題的理解。怕我沒說明白。見圖，謝謝。
老師，此題聽課沒聽懂。這個題ending value應(yīng)該是825-815 ×3000吧？不是又sell一回call。搞不懂??？應(yīng)該是差額，不是又sell call一次吧。
我想問一下，Asset classes見的diversifying和mutual exclusive，一個是資產(chǎn)類別間相關(guān)性低，一個是互斥，有什么區(qū)別?能舉個例子嗎
老師，問一下，真題2017年第一題的D題，答案第二個，為什么top performance會在index內(nèi)占比很大，就會帶來不好，會帶來難以track the index 的問題
為什么modified dietz方法里，分母的外部現(xiàn)金流，沒有時間權(quán)重呢
我還是沒太懂interest rate risk和yield curve risk的區(qū)別。 Interest rate risk一個是平行移動，用duration衡量，另一個是用convexity，凹凸性來描述。 Yield curve risk是非平行移動帶來的變化，一個是斜率變動steep or flatten，另一個是curvature 變化，更彎曲或者更不彎曲。 我的問題是，這兩個分類的標準是什么，我覺得這里curvature和convexity分成這兩個類，有點不明白怎么分類的。
程寶問答
金程問答