金程問(wèn)答
鐵礦石減產(chǎn)跟還債能力有什么關(guān)系？
問(wèn)個(gè)小白問(wèn)題，為什么利率圖是圖一，而非圖二，圖二也是隨著maturity長(zhǎng)，利率上漲。（正好學(xué)到財(cái)政政策和貨幣政策對(duì)于利率曲線的影響這里，需要畫(huà)圖，橫坐標(biāo)時(shí)間，縱坐標(biāo)是利率）
為什么默認(rèn)經(jīng)濟(jì)slowdown階段yield curve是平坦而不是倒掛呢？如果是從倒掛的情形出發(fā)，那么答案也有可能是flatten。
短端利率下降比長(zhǎng)端利率更多，導(dǎo)致yield curve steepen，這個(gè)是bullish steepen嗎？
λ到底是怎么計(jì)算出來(lái)的，能舉個(gè)例嗎？或者這個(gè)比例到底是什么除以什么？
老師，這個(gè)solution里面寫(xiě)的是“fund受益于周期性少量持有現(xiàn)金”，這個(gè)結(jié)論是錯(cuò)的吧，不是應(yīng)該分類(lèi)討論嗎？題目沒(méi)有說(shuō)他們持有的現(xiàn)金有保底功能，那么就按照deflation情況下就不應(yīng)該持有現(xiàn)金這樣來(lái)答題就行了哈？
請(qǐng)問(wèn)這個(gè)復(fù)利是怎么算出來(lái)的？
為什么這里不基于yield curve本身是inverted來(lái)做分析呢？ monetary policy寬松，短期利率下降，yield curve就會(huì)變成flatter不是steeper了
為什么債券的Capital Gain 占主導(dǎo)地位，債券收益率會(huì)小于YTM收益率 不明白；為什么再投資收益率高，債券收益率就會(huì)大于YTM 麻煩老師講一下
第六題B為什么不對(duì)
累進(jìn)收稅制度的原理是，經(jīng)濟(jì)不好的時(shí)候，income下降，繳稅少，可供消費(fèi)的金額上升，從而促進(jìn)消費(fèi)，達(dá)到經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的目的。但這個(gè)收入下降了，即使是繳稅少，消費(fèi)怎么能上升呢？
你好，這個(gè)題看了答案還是不太理解 。它是如何體現(xiàn)出了ex post risk as a biased risk measure of ex ante risk? survey data is more volatile than actual outcome data這不能說(shuō)明啥啊
trend rate of economic growth是什么
官網(wǎng)題，All else being equal, the Singer–Terhaar model implies that when a market becomes more globally
這個(gè)邏輯不懂，資本外流，p下降？怎么來(lái)的？本國(guó)流動(dòng)性不足？怎么來(lái)的。
程寶問(wèn)答
