Higher domestic currency YTMs ... expected currency depreciate
第5題，inputsarenotstatic不是economicmodeling的缺點么？
equilibrium model 指的是啥
這道題前面不是說LP是客戶是投資人嗎？怎么這里LP又變成基金經(jīng)理了？此外LPGP這種結(jié)構(gòu)是只適用于PE投資還是適用于HF、PE等另類投資？
Q4，公式-%△cap rate，這個經(jīng)濟意義上該怎么理解？房地產(chǎn)的cap rate下降，所以要求整體更高的return嗎？
Q4，外幣升值，DOM/FOR，那不應(yīng)該分母增加，整體變小么……
第二題為什么可以假設(shè)segemented的sharp ratio和global的一致 我看書上的題目標出了segmented的sharp ratoo
老師，第三題，我知道是兩個利率相減，但是為什么要加上credit premium和后面的Equity？這個interest rate不是應(yīng)該都包括了么？一個公司發(fā)了1年和十年的債券，一年的債券利息是5%，應(yīng)該包括了credit premium了吧。還有，為什么債券要加Equity premium？謝謝。
這里老師口誤了把，不應(yīng)該是用Taylor rule計算出的目標利率來替代負利率，而應(yīng)該是用Taylor rule里的neutral rate來替代目前市場上的負利率把，謝謝老師！
fully integrated和fully segmented的情況是不是寫反了
為什么contraction階段利率是在整個周期中降到最低？而在slow down階段，短期利率達到最高？可否總結(jié)下各階段的利率特征和原因？
請問這題的知識點邏輯是什么呢，謝謝
沖刺筆記里面提到當inflation above or below expectation的時候，只說了bond long term voaltility 比 short term劇烈，這題講到了bond above expectation 會讓bond 貶值，那 below expectation的情況呢，麻煩老師解答下
請問老師，關(guān)于經(jīng)濟周期各個階段的收益率曲線的變化，圖形這么畫，對嗎？
為什么fed fund rate netral是netral+通脹 那current FFR=3又代表什么呢？
程寶問答
金程問答