為什么是負0.3
什么叫semi-標準差？這個上課的時候沒講過??；再有，IR的分母時用的（組合收益-市場收益）的標準差，為什么可以直接用TE？；最后，SR課件上還涉及到損失數(shù)目N，這里直接用semi標準差是為什么呢？
老師，尋找擔保人是mitigate嗎，為什么不是transfer
SML里的貝塔跟APT里的貝塔是一個概念嗎
為什么非系統(tǒng)性風險可完全分散？
怎么增加流動性？
流動性和買賣價差的關(guān)系
老師，請問這道題的題目問的什么意思？
D很對啊，就是為了對沖上課的時候老師也說是無風險的啊，那當然避免了用復雜金融衍生品的風險呀。另外A居然都有能力盈利了，那還虧啥呢，對吧？
完美市場不會有破產(chǎn)嗎？
老師我覺得這個講解不對。β是敏感程度，又不是區(qū)分small cap 或者high book /low book的標準。根據(jù)定義，SMB是small-big,我覺得所以應該是用本身SMB自己的正負號來判斷，如果SMB大于0，那就是small cap，同樣，如果HML大于零，那就是high book value .請講解。
老師，請問CML與有效前沿相交的市場組合M與SML上的M是同一個點么？或者是說CML上的M點貝塔也等于1？這兩個圖之間是否存在關(guān)系？另外，這道題沿著SM L往上借錢了，也不在有效前沿（曲線）上呀
老師為什么這個題用了APT的公式而不是多因素模型的公式？
老師，如果C選項寫的不是董事會，而是高管或者風險管理部門，這樣的話C對嗎？
X與W、Z的各自組合有什么不一樣么？畢竟W，Z都在有效前沿上。謝謝
程寶問答
金程問答