金程問(wèn)答
用forward rate時(shí)，從0?5年到1年的利率不應(yīng)該是平方吧？應(yīng)該是一次方，對(duì)嗎？
老師，請(qǐng)問(wèn)這個(gè)題思路是什么？ 如果按均勻分布 期望和方差 得不出答案 。。求解 謝謝
這題已知價(jià)格，為什么還要求u和d，直接用已知數(shù)據(jù)求p不對(duì)嗎？
為什么期權(quán)的var值可以直接用標(biāo)的資產(chǎn)▲*var值來(lái)計(jì)算？
如果可轉(zhuǎn)債行權(quán)了，那么它的久期和普通債券比起來(lái)是減少了嘛？或者說(shuō)兩者久期還能不能放在一起比？
請(qǐng)問(wèn)第二個(gè)為什么不能直接以一年為期折
精 carry roll down 不是時(shí)間帶來(lái)的價(jià)格變化嗎？為什么要加上coupon
精 770題，不太明白
老師好，對(duì)于操作風(fēng)險(xiǎn)AMA的計(jì)算公式，百題中和強(qiáng)化段的講義好像有不同，百題上說(shuō)是屬于一個(gè)VaR值，而強(qiáng)化段中說(shuō)這是一個(gè)UL值，可是按照公式VaR-UL＝EL，這個(gè)UL值與VaR值應(yīng)該不能劃上等號(hào)吧？
老師這個(gè)圖縱坐標(biāo)是價(jià)格，橫坐標(biāo)是？
賺10塊錢(qián)??概率哪里是什么意思呢沒(méi)聽(tīng)懂 什么叫兩次下降啊 按照他這么說(shuō) 應(yīng)該是有兩種路徑 一個(gè)是先上升后下降 一個(gè)先下降后上升 總共經(jīng)歷了兩次上升 兩次下降 為什么只有下降的概率??2？
精 老師，717和718解析里的公式不理解呀，麻煩解釋一下 謝謝
精 老師好，此處我依舊不是十分理解為何callable bond 的價(jià)格會(huì)逐漸低于option free bond且穩(wěn)定在一個(gè)固定的價(jià)格，之前我沒(méi)怎么去想過(guò)這問(wèn)題，單純覺(jué)得畢竟是中途中斷了現(xiàn)金流，而價(jià)格是由現(xiàn)金流折現(xiàn)的，現(xiàn)金流少了價(jià)格肯定會(huì)低于option free bond，可是這個(gè)觀點(diǎn)在puttable bond上是不成立的。能否再稍微解釋一下呢？謝謝
精 老師，怎么理解關(guān)于portfolio insurance，這個(gè)和protective put的策略好像是一樣的
老師您好，我隱隱約約記得有一類型的題是乘以market value的 請(qǐng)問(wèn)是什么情況下是乘以market value的
程寶問(wèn)答
