聽解析B中的position 是組合敞口的意思，但我理解的是VAR可以確認(rèn)risk在組合中的位置，而ES不可以。position有敞口的意思？
老師可以詳細(xì)解釋一下這道題的計(jì)算過程嗎？ 尤其是為什么要MDr=100m/89.8mMDn 而且這樣變形 為什么yn 和yr 可以約掉。yn=1.0274yr 為什么MDr=100m/89.8mMDn 沒有乘以1.0274
為何不能先計(jì)算1天的var，然后用平方根法則？ VAR（1）=40million*(1-exp(12%/252-40%/sqrt(252)))=40million*4.015%=1.6058million VAR(10)=1.6058million*SQRT(10)=5.078million
老師，A說VAR是個(gè)統(tǒng)計(jì)量，為什么不對(duì)？
為什么不能先單獨(dú)求dollar VAR1和VAR2 然后再求組合的 VAR1=30W*（12%-1.645*14%）=3.309 VAR2=20W*（16%-1.645*20%）=3.38 VAR=sqrt(3.309^2+3.38^2+2(-0.2)*3.309*3.38)=4.23
老師C選項(xiàng)后半句 可以解釋一下嗎 risk type I
請(qǐng)問老師，能否麻煩老師用通俗的話來(lái)解釋和描述一下QQ plot嗎，謝謝哦
老師可以再解釋一下這道題嗎？
請(qǐng)老師講解一下這道題和蒙特卡洛模擬法，我記得是要?jiǎng)?chuàng)造多條路徑去模擬呀
請(qǐng)教一下這道題 答案是什么意思 為什么是 down sloping 如果低于長(zhǎng)期平均項(xiàng) up sloping不是也可以么？ 不是很理解
請(qǐng)問這道題里有40bp的premium為什么第二年直接除以1.08 為什么第二年不加40bp了？
請(qǐng)問老師，這道題里的西格瑪是如何進(jìn)行計(jì)算的呢，有勞給一下具體過程，謝謝
Incremental CVA的問題，附圖截自原版書p348。 關(guān)于inremental CVA有兩個(gè)描述不理解（上下兩個(gè)劃線處） 1.說CVA基于（depend on）交易的順序，但是不隨“后續(xù)交易”（subsequent transaction）改變而改變，這該怎么理解呢？ 2.第二處劃線說，Incremental CVA里，EE可能是負(fù)數(shù)即CVA是正數(shù)。這里雖然可能說的是netting效果，但EE是不是應(yīng)該最小值取0?之前在答疑板塊問過老師CVA的類似問題，說是EE和EPE，不會(huì)取負(fù)值，最小值也是0。這里看來(lái)好像有矛盾了，那究竟如何理解EE取值呢？ 還請(qǐng)老師指導(dǎo)，謝謝
這道題為何選C呢？
請(qǐng)問求component var 為什么用這個(gè)公式？ 上課的時(shí)候好像沒有學(xué)過
程寶問答
金程問答