老師，56題第二個(gè)選項(xiàng)前半句為什么正確。Vasicek model應(yīng)該是設(shè)定了趨勢(shì)項(xiàng)是均值回歸吧，有假設(shè)volatility遞減嗎？
請(qǐng)教老師關(guān)于相關(guān)性，次貸危機(jī)前，人們沒有認(rèn)識(shí)到相關(guān)性的重要性是指認(rèn)為相關(guān)系數(shù)為0（資產(chǎn)間獨(dú)立）還是相關(guān)系數(shù)為1? 如果是兩個(gè)資產(chǎn)有相關(guān)性的話，一些風(fēng)險(xiǎn)可以被分散，那么其整體風(fēng)險(xiǎn)是在降低的，為什么相關(guān)性提高會(huì)增大風(fēng)險(xiǎn)？
請(qǐng)問老師，信用風(fēng)險(xiǎn)中TRS講的是被保護(hù)買方支出收益，增值，獲得違約補(bǔ)償和資產(chǎn)減值部分，即虧損時(shí)獲得補(bǔ)償。操作風(fēng)險(xiǎn)TRS支出固定收益，獲得浮動(dòng)收益，即虧損時(shí)候會(huì)支付損失。那么信用風(fēng)險(xiǎn)的總收益互換TRS和操作風(fēng)險(xiǎn)視頻6第 17分鐘講的TRS是同一種產(chǎn)品么？ 如果是的話，兩個(gè)的產(chǎn)品設(shè)計(jì)怎么會(huì)不一樣呢？
習(xí)題集301題，我覺得正確答案應(yīng)該是D。A跟答案的說法是一致的，答案說correlation coefficient formula must be specified by the supervisors，A選項(xiàng)最后一句話也是同樣的意思。 而D選項(xiàng)，IRB方法本來就是極端情況下的UL=WCL-EL，EL怎么會(huì)not included in the credit risk capital charge呢？
習(xí)題集280題，圖1是題目，圖2是答案，按照答案的說法，他說的不就是選A么？答案錯(cuò)了？
習(xí)題集273題，不是很理解A選項(xiàng)的具體運(yùn)用含義，以及C選項(xiàng)為什么不對(duì)？只有在考慮總體風(fēng)險(xiǎn)的時(shí)候才用得上相關(guān)性，測量獨(dú)立風(fēng)險(xiǎn)的時(shí)候是沒有相關(guān)性的說法的吧？
習(xí)題集270題，倒數(shù)第二句話，“the firm's cost of capital is 15%”,這個(gè)資本成本為何不在如圖所示的公式中減去？
習(xí)題集209題，問題點(diǎn)同208題一樣，違約數(shù)量為2開始的違約概率計(jì)算就開始有問題了。按照我的算法，違約數(shù)量為2，違約金額為11000的概率應(yīng)為0.2*0.6*0.3=0.036，題目是0.072，以此類推，這類違約概率的計(jì)算是哪里出了問題？
習(xí)題集208題，如圖2紅筆字所示，計(jì)算違約概率從2個(gè)違約數(shù)開始有問題，舉個(gè)例子，為何不是按照我的算法，如2個(gè)違約數(shù)量分別是100000和1000的違約概率，因?yàn)槭莊requency概率0.1*0.5（違約金額1000的概率）*0.4（違約金額100000的概率）？按照答案的算法，他是frequency概率0.1*0.4（違約金額100000的概率）就完了，不能理解 第二個(gè)例子是2個(gè)違約數(shù)量分別是1000（共2000）的違約概率，為何不是0.1*0.5（違約金額1000的概率）*0.5（違約金額1000的概率）？答案是0.03，怎么算出來的？
習(xí)題集200題，第一個(gè)選項(xiàng)，前半句沒有問題，后半句“making the assumption of a lognormal distribution invalid”這句話有疑問，操作風(fēng)險(xiǎn)本來就是用lognormal distribution來衡量severity的，怎么會(huì)導(dǎo)致無效呢？
選項(xiàng)1有疑問，他說只要不是市場風(fēng)險(xiǎn)跟信用風(fēng)險(xiǎn)的都是操作風(fēng)險(xiǎn)？那起碼流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)也是一大類風(fēng)險(xiǎn)吧，還有其他一些戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)之類的小風(fēng)險(xiǎn)呢？
麻煩解釋29題，順便請(qǐng)問下OIS與LIBOR各自的特點(diǎn)及二者優(yōu)缺點(diǎn)
老師54題，求第二個(gè)月的 Rud為什么要像答案那樣算兩個(gè)值的中間值，那兩個(gè)值在二叉樹里面理論上應(yīng)該是重合的吧？為什么求出來是兩個(gè)不一樣值？
習(xí)題第60題，答案的2.24 0.38之類的是怎么來的
習(xí)題第五十題，答案利率為什么直接用的均值
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