老師，MDP下降會導(dǎo)致LGD(actual）上升？
請問莫頓模型中第一個假設(shè)：基于單筆零息債券是怎么理解呢？模型推導(dǎo)過程中哪里提及債券了呢？
交易相關(guān)性為正和負(fù)是怎么體現(xiàn)的？第一個圖中場景2是1正1負(fù)的
老師，D選項為何是錯的
B選項是哪里提到的呢？具體是什么意思？以及B和C選項和題干有什么關(guān)系呢？題干不是問面臨的挑戰(zhàn)嗎？
什么是perfect positive correlation？ Trade 1和Trade 2在所有se na ri o下樹脂都一樣是么？
loss asset這里，資產(chǎn)的實際價值低于賬面價值，這不應(yīng)該是屬于市場風(fēng)險嗎？為什么會是credit risk呢？
老師可以問一下為什么MDP是非條件概率，MDP的定義不也是前期不違約當(dāng)期違約的概率嘛，它的定義不是和條件概率重合嘛
D選項說的是primary defense，而解析中說的是secondery defense?
對于MTA的理解，是不是課上舉例中，如果沒有MTA，當(dāng)exposure＝9時，就交collateral＝9-8=1。如果約定了MTA＝2，當(dāng)exposure＝9，就不交押品了，因為9＜10（8+2），謝謝老師確認(rèn)下我的理解對不對
老師，請問stated income與no ratio有什么區(qū)別嗎？
選項4聽了4遍總是聽不清，是capital從city買了一個loan給sunny了嗎？如果是，意思是sunny得到了capital給他的貸款，所以說信用敞口在sunny，對嗎？從哪看出來是sunny對這個loan履約的呢？
基礎(chǔ)課第三講估計Pd的1：04：05處，偏離因素1債券價格高，YTM低，我認(rèn)為CDs bond basis 應(yīng)該偏大，為啥老師說＜0呢？這個關(guān)系沒懂
老師，請問D選項為何是正確的？
老師，請問A選項為何不對？
程寶問答
金程問答