請問collateral 對 PD，LGD，EAD 哪個影響最?？
Q66. 是否每種情況下都是先給senior 再給mezzanine 再給overcollaterlization account 最后給equity？overcollaterlization一定會在equity之前，是嗎？
老師，這個地方我有點弄混了。 書上說F是face value of debt, D是debt，這個face value of debt 和debt，是如何與這道題中face value of bonds與 market value聯(lián)系起來的呢？正常來說face value 和 market value 不應(yīng)該是asset嗎？因為是持有這個資產(chǎn)。
決定油的價格上漲或者下跌是否違約和是什么公司沒關(guān)系吧？A以固定價格向B買石油，價格上漲，航空公司和石油公司的違約概率都上漲啊，生產(chǎn)的石油公司也更容易違約，因為他可以以更高的價格賣給其他人，油價上漲對于石油公司是好事，但是這筆交易它是更容易違約的啊。
老師，能不能再解釋一下coverbond跟普通的bond有什么區(qū)別呢
請問這兩道題為啥一個要考慮違約概率相關(guān)系數(shù)，一個又不考慮？
老師總結(jié)的CLN結(jié)構(gòu)的第一條是怎么理解？對于發(fā)行人來說，不是買入無風(fēng)險bond，賣出CDS嗎？發(fā)行人應(yīng)是trust啊
前六個月的違約概率是通過前一個債券算出來的，整一年違約概率是后一個債券算出來的，并不是同一個債券算出來的不同時間的違約率。為什么能通過兩個不同債券算的違約率放在一起算后一段時間的違約率呢？
為什么相關(guān)系數(shù)等于-1,1st，defaultCDS,一定會賠
請問老師，210題為什么是減cva加dva?
老師請問Merton模型中，Rf影響Call Option，所以影響The value of equity，那股東權(quán)益的的價值是否像違約概率一樣，存在physical default prob.
老師請問這里一級講的利率變動對期權(quán)的價值怎么影響可以講一下嘛？（2）這里選項中的Equity是CDO分層之后的，還是所有者權(quán)益呀？講解時候是兩者都是，這是為什么呀？
第89題，老師好，這里的LIBORin1year用不到嗎？
95題，賣保護，為什么說是有信用風(fēng)險的一方，不是買保護，對方有不履行保護的可能嗎
老師好，能再講解一下TRS嗎，感覺老師講的沒聽懂
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