金程問(wèn)答
q4 為什么 rf 不用去年化呢？總共只有9個(gè)月
為什么會(huì)有“默認(rèn)u×d=1”這個(gè)事？這道題中明顯就不符合這個(gè)默認(rèn)規(guī)則啊
如果是pay-floating的話，這道題是loss？結(jié)果為-14817？ 如何去思考呢？
第一題，表1中的AI over life of futures contract=0，說(shuō)明合約期間沒(méi)有coupon還是沒(méi)有AI？這塊有點(diǎn)沒(méi)懂，因?yàn)楹竺嬗纸o出了AI-T=0.2
我個(gè)人覺(jué)得這里有問(wèn)題，應(yīng)該是：10%-5%/4*90/360，煩請(qǐng)核對(duì)
經(jīng)典題的sonal篇最后一題，1.1%減去.0.7%，這個(gè)1.1%，是圖中的discount rate吧。三個(gè)月的mrr也是1.1%還有六個(gè)月的mrr，這都是干擾用不上的嗎？
請(qǐng)問(wèn)這題的答案是什么意思？我的理解，有了分紅就遞減收益，遠(yuǎn)期價(jià)格就少了。
Q1 這里的1/1.03 *[(0.5671*648)-0]=356.79,為什么不是0.5671*648-0=367.48，為什么前面要用1/1.03?這個(gè)知識(shí)點(diǎn)完全沒(méi)有映象了，在講義那個(gè)位置？還有HS-C=risk-free在講義那個(gè)位置？
一年付息2次，90天不應(yīng)該是1000*5%/4？為什么是除以2，180一次，360天一次，90天不應(yīng)該是/4？
現(xiàn)金流圖中支x的時(shí)間點(diǎn)為什么是在n時(shí)間點(diǎn)？因?yàn)槠诔醮_定期末，m時(shí)間點(diǎn)時(shí)已經(jīng)知道fra的利率了，現(xiàn)金流不應(yīng)該是m時(shí)間點(diǎn)就結(jié)算了嗎
為什么價(jià)格符合log 收益就符合正太分布？原理是什么呢
請(qǐng)問(wèn)這個(gè)fvc標(biāo)注的對(duì)嗎
請(qǐng)問(wèn)這里的折現(xiàn)的時(shí)候?yàn)槭裁床挥茫?+x%）0.25 的形式，而是1+x%*0.25的形式？這里如果是估值的折現(xiàn)，本金不應(yīng)該也要折現(xiàn)到t時(shí)點(diǎn)啊
S0為什么會(huì)有累積利息？不太理解，老師可以解釋一下嗎
為什么圖中第二個(gè)公式里st的折現(xiàn)不用考慮股息率的遞減呢？
程寶問(wèn)答
