金程問(wèn)答
老師你好 case 2， 13題，它既是一個(gè)FRA，又是一個(gè)swap，我們講課的時(shí)候FRA和interest swap是兩個(gè)不同的東西啊。 各自有各自的估值方法，這個(gè)題目將兩中計(jì)算放到了一起，考試會(huì)出這種類型的題目么？
老師你好 有時(shí)候rf用單利折現(xiàn)，有時(shí)候在一年之內(nèi)也用compund 折現(xiàn)，實(shí)在是搞不清楚改用哪種方法
老師您好，mock 71第16題，如果說(shuō)ARCH（1）存在，standard error會(huì)不準(zhǔn)，那為什么在證明AR（p）是covariance stationary 的時(shí)候又要證明ARCH存在呢？
為什么叫round-lot basis 避免odd-lot distribution Beneficiary, mandate 和investing public 區(qū)別在哪
老師你好 equity swap講課沒(méi)有講， 類似的題還需要看么
老師哦，利率上升，債券5是put所以D小。pure和call，不是含權(quán)債的D小于pure嗎？利率上升D最長(zhǎng)不是3嗎？
老師劃線這句話答案說(shuō)是正確的，請(qǐng)問(wèn)為什么呢
老師，可轉(zhuǎn)債。市場(chǎng)估價(jià)大于conversion price，就可以轉(zhuǎn)股，對(duì)吧。
老師，問(wèn)bond value是要加coupon？這個(gè)13，問(wèn)value答案是不加coupons啊？ 我記得老師講price就不要加coupons，問(wèn)value就加coupons
條例2不懂
Mock73第12題只要有一個(gè)x的t檢驗(yàn)顯著，就不符合多重共線性對(duì)嗎？必須所有x的t檢驗(yàn)都不通過(guò)才行？
對(duì)于pansion 為什么會(huì)出現(xiàn)unfunded 的原因主要有哪些？是不是如果未來(lái)負(fù)債過(guò)高公司可以減少投錢讓pension plan終止？這樣不會(huì)受法律監(jiān)管嗎？
老師你好 課后第 case 1的最后一題。 將1.5 dividend 折現(xiàn)到現(xiàn)時(shí)點(diǎn)的時(shí)候，他除以(1+rf)的0.25次方進(jìn)行折現(xiàn)。是因?yàn)轭}目中標(biāo)注quoted on annual conpounding么？ AI的時(shí)候就是直接乘以3/12， libor折現(xiàn)的時(shí)候也用3/12， 這個(gè)地方有些糊涂，什么時(shí)候該用指數(shù)，什么時(shí)候該用3/12單利這種形式。
老師能否舉一些 有關(guān)fundamental law應(yīng)用相關(guān)的 習(xí)題例子。
老師你好 衍生品第一題，利用你給出來(lái)的公式，是計(jì)算arbitrage 在t=0時(shí)刻的profit是么？ 題目中問(wèn)的是arbitrage profit on the future contact， 沒(méi)有問(wèn)清楚是在哪個(gè)時(shí)點(diǎn)，根據(jù)答案來(lái)看，應(yīng)該是在T時(shí)點(diǎn)的，一般來(lái)講會(huì)計(jì)算哪個(gè)時(shí)點(diǎn)的profit呢？ 這個(gè)細(xì)節(jié)要搞清楚啊， 否則考試很容易做錯(cuò)，正確答案就是C了
程寶問(wèn)答
