金程問(wèn)答
這里為什么乘根號(hào)250
Sponsor相對(duì)mutual fund少交資本利得稅，那也意味著它不靠capital gain賺錢(qián)。都不是同一個(gè)收入來(lái)源，這里為什么要對(duì)比資本利得稅呢？ 還有，sponsor靠提供ETF工具的所得稅率一般是多少？比資本利得稅低很多嗎？
為什么這里delta是1
挑成本最低的，也就是說(shuō)，我現(xiàn)在有3個(gè)中石油股票，買(mǎi)入價(jià)格分別為5./6/7，然后現(xiàn)在市價(jià)是10塊。然后我要換2股，為了節(jié)稅，我把5塊和6塊買(mǎi)的，拿去兌換給AP？但是如果我拿6塊和7塊買(mǎi)的，拿去給AP，不是相當(dāng)于資本利得我更多嗎？為了少交稅，減少自己的資本利得，好像不太對(duì)呀。。
跨期替代率兩位老師說(shuō)的不一樣，林老師說(shuō)是即期/遠(yuǎn)期，王老師說(shuō)是未來(lái)/當(dāng)前，正好相反，哪個(gè)是對(duì)的呢？
IR不是等于active return除以active risk么，那risk下降IR應(yīng)該上升才對(duì)啊，為什么和這里的推導(dǎo)是相反的？
請(qǐng)問(wèn)如果題目把fundX改成fundY的話應(yīng)該選什么？怎么計(jì)算？謝謝
請(qǐng)問(wèn)這道題能再解釋一下A選項(xiàng)的prices為什么不可以嗎?
concern3沒(méi)太明白為什么是積極的，怎么float-adjusted的并且是capitalization-weighted的基準(zhǔn)組合就好了？
前面老師說(shuō)ETF是OTC交易的，有settlement risk 和security lending risk，為什么這一頁(yè)和ETN比較的時(shí)候又說(shuō)ETF是交易所交易的基金，沒(méi)有default risk？另外，能麻煩具體說(shuō)說(shuō)ETF的settlement risk是指的什么情況嗎？為什么會(huì)和衍生品交易有關(guān)系？
怎么這一章沒(méi)有講information ratio？是非重點(diǎn)嗎？
22分29秒實(shí)際gdp增長(zhǎng)率大于均衡為什么過(guò)冷
這道題應(yīng)該怎么做呢謝謝
課后聯(lián)系P359，第16題請(qǐng)老師講解一下，謝謝
壓力測(cè)試到底屬不屬于情景分析的方法之一啊，還是只用于敏感性分析？
程寶問(wèn)答
