第三問 yield和價(jià)格不是一樣的嗎？
Q4，想問下未來三年的BEI是2%是哪幾句話推出來的？
第四問，那ETN會(huì)面臨結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)嗎？
老師 能否再講下 SP和IR 與 cash\Benchmark\Leverage 的影響關(guān)系 呢
老師好，ETF這部分內(nèi)容里的AP是什么的簡寫呀，全稱是什么呀，好像從一開始就沒說？
老師好，通過 stale price這個(gè)形成價(jià)差的原因，我感覺 NAV有點(diǎn)像底層資產(chǎn)的Bookvalue（在create ETF時(shí)，購買的股票的價(jià)格）, 而ETF二級(jí)市場(chǎng)的 價(jià)格好像是反映底層資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格market value, 是嗎？
老師好，第五點(diǎn)， receiving an offsetting ETF order, 對(duì)這一點(diǎn)我不理解，能舉個(gè)具體例子嗎？什么叫an offsetting ETF order? 怎么就能對(duì)沖風(fēng)險(xiǎn)了呢？
老師好！第一題 能否請(qǐng)您辨析一下利用多因子模型進(jìn)行業(yè)績（回報(bào)和風(fēng)險(xiǎn))歸因與第六章decomposition of value added之間的區(qū)別和異同呀？另外，在業(yè)績歸因時(shí)，什么時(shí)候不用考慮擇股的歸因，什么時(shí)候要考慮？謝謝
老師，能否總結(jié)一下CAPM, APT, Macroeconomic, Fundamental,四因素模型 等本章內(nèi)容涉及到的Multifacto模型，哪些用在計(jì)算期望收益率，哪些用來計(jì)算真實(shí)收益率？希望能夠更加明晰地理解相關(guān)內(nèi)容實(shí)質(zhì)，謝謝！
第四題，文章中說道應(yīng)該用forward-looking的，那是不是屬于蒙特卡洛算的Var值呢，因?yàn)橛肅Var也是根據(jù)歷史數(shù)據(jù)算的呀，不屬于是一種過去的結(jié)果嗎
第三問，壓力測(cè)試不屬于情景分析的話，它屬于什么呢，還是說只是一個(gè)單獨(dú)的概念，那題目一般怎么樣描述的時(shí)候才會(huì)選壓力測(cè)試呢
Statement3如果改成The costs of creation/redemption are born by the fund's shareholders who trade, 是正確的嗎？還是因?yàn)檫@句話沒有考慮到一級(jí)市場(chǎng)的費(fèi)用由AP承擔(dān)，因此是錯(cuò)誤的？
第三題c選項(xiàng)，能具體說下怎么做為確定定價(jià)的因素嗎
老師這里說投資者要10塊買入 8塊買出 我沒理解
observation1的equity premium、coporate bond premium和組合一章倒數(shù)第二節(jié)的 credit risk premium、equity risk premium是一個(gè)嗎。如果是一個(gè)的話不是加完bond premium再加equity嘛，那樣的話不一定誰大啊
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