請問這里的put price是執(zhí)行價格嗎？感覺不應該是執(zhí)行價格吧？執(zhí)行價格應該在切點的地方吧？
老師，表格這里的calls和puts指的具體是是什么？它們的價值，波動性，還是其他？
課后題，固收第二個reading第5題，a benefit of performing task 1…這題為什么選擇A，我理解二叉樹不能計算含權債券，所以第一個就排除了，求解答。
1處的96.4659是 103.5/1.079218=95.90？
請問老師一道官網(wǎng)付費題目，這題利率突然上升，為什么到期收益率比原來的要??？這個怎么理解？
請問這里的statement3，通過二叉樹計算的估值指的是利用校正前的二叉樹嗎，即每個節(jié)點上的利率沒有修正過，都是符合e^2volitility
請問老師提到的Si求Sj，可以舉個例子以及要怎么算嗎？跟25題有何不同
為什么這個公式P0 = C1/(1+S1) + C2…C3…, 為什么這個公式叫no arbitrage price?
這個求ytm的公式怎么用計算器求
什么叫做one-sided down duration和one-sided up duration?one-sided down duration是不是指的putable bond, up duration是callable bond?這題目的題干是什么意思？
請問path wise和二叉樹模型的區(qū)別是什么？
Q2 老師對QAS和債券價格高估或低估的關系的分析不理解。如果是callable bond 那么option free的spread=含option的spread - OAS ,在這種情況下如果OAS偏高，那么option free的spread會偏低，那么說明這個債券是高估的。因為兩個相似的債券，它們的option free spread應該是相同的。能否解釋下我的分析有什么問題嗎？謝謝
第三題老師說在callable bond 里yield和ed是反向關系，請問在putable同樣適用嗎？
這里是怎么看出來“A是用甲公司的名義去貸的款，就相當于把甲公司抵押給了銀行，所以債務甲公司承擔。”的？
7.2這題 只是說了floating bond啊 根本沒提到說有coupon?。?為什么assume是coupon paying？？？？？？？
程寶問答
金程問答