題目問yield curve twist了，用啥去衡量，我知道key rate是衡量非平行移動(dòng)，convexity是衡量大的平行移動(dòng)。但為什么我們具體策略里面當(dāng)yield curve非平行移動(dòng)的時(shí)候我們又是要用convexity調(diào)整呢？
課后題reading37question31,為什么如果continue its strategy就得disclose？
Floating payment 的 duration 是調(diào)整期還是調(diào)整期的一半？第二張圖片標(biāo)出來的文字和老師講解的感覺不一致。
老師您好！抱歉再問一下： 還是不理解為什么說negative skewness、high kurtosis是不好的，而positive skewness、low kurtosis是不好的，能否從對(duì)return和volatility的角度講一下這兩組的效果嗎？我真的不好區(qū)分，謝謝老師啦！
對(duì)3 options有疑問 這個(gè)synthetic出來難道不是一條直線嗎？他們是怎么收益的呢？
equity, 2016年真題，C部分，market neutural在這道題目里到底是怎么執(zhí)行的能一步步列出來嗎？***老師說的聽不太懂。然后其他兩個(gè)為什么不符合能講解下嗎。
老師你好， 上午題下冊(cè)P123頁的A題中，考察了GK模型中每個(gè)參數(shù)具體用的是historical還是current，forward的growth rate等，這些老師在課上沒有總結(jié)過，請(qǐng)問具體GK模型中每個(gè)參數(shù)應(yīng)該用什么時(shí)期的什么參數(shù)來表示呢？尤其是兩個(gè)growth rate 2. P141頁的A題的第二個(gè)部分，請(qǐng)問technology 的innovation上升要增加risk premium應(yīng)該如何理解？不是因?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)小了而要降低risk premium嗎
請(qǐng)問視頻70分鐘所說的交易量均勻用TWAP 不均勻用VWAP怎么理解？
為什么fund2 不是bottom up??他也是individual securities 出發(fā)啊
這里說的Thomson Reuters Lipper 和 Morningstar 本質(zhì)上游什么區(qū)別？感覺都是分類成value growth blend啊
請(qǐng)問關(guān)于VWAP和implementation shortfall 等這些量化策略，為什么說在bid ask spread大時(shí)及order size 在 daily volumn 占比太大時(shí)不有效？
請(qǐng)問如果持有到期，那是否bond的yield imcome+rolldown return = YTM呢？
Reading11原版書后習(xí)題第6小題，請(qǐng)老師解釋一下解題思路。謝謝！
Reading10原版書后習(xí)題12小題，題目中出現(xiàn)的after tax yield是指什么？
Equity monetization techniques should not trigger。。。。這句話是什么意思？
程寶問答
金程問答