如果是long put & short call的risk reversal策略，和collar 的區(qū)別就在于一個持有stock一個沒持有stock么？
（1）collar策略的前提必須是持有stock對嗎？在這個策略中除了long put short call的方法，有沒有l(wèi)ong call并short put的方法呢？（老師沒提到）（2）如果有這種方法，圖形和long put并short call的collar圖形一致么？（3）spread策略是相同時間不同x執(zhí)行價(jià)格的同種期權(quán)(都是call或都是put，一個long一個short), calendar spread針對不同時間但相同執(zhí)行價(jià)格的同種期權(quán)(都是call或都是put,一個long一個short)，straddle針對同樣執(zhí)行價(jià)格同樣時間的不同期權(quán)（一個call一個put, 必須是同時long或者short），那collar策略也是同樣執(zhí)行價(jià)格，同樣時間的不同期權(quán)（一個call一個put）嗎？和straddle的唯一區(qū)別就是collar必須持有stock并且一個long一個是short,不像straddle同時long或short?這樣理解對嗎？
老師，我算了下，如果按照bull spread 中short put并long put的構(gòu)建思路，意味著最大利潤其實(shí)就是當(dāng)St>Xh的時候，賣put option的premium和買更低價(jià)格 put option premium之間的差額，對嗎？從實(shí)際的資本市場角度出發(fā)，雖然圖像和用call構(gòu)建的差不多，但實(shí)際上這種靠兩邊期權(quán)費(fèi)差額的最大利潤肯定要低于call賺取的利潤空間吧？
這里為何可以直接將一階導(dǎo)和二階導(dǎo)相加軋差，得出0.396，沒懂，麻煩老師解答，謝謝
為什么用0.67-0.28，沒懂，謝謝
vega notional 和variance notional 的計(jì)算好像不能加%，因?yàn)関ariance notianal需要涉及到平方，vega notional需要只需要2K，如果都加上百分號計(jì)算和都不加百分號計(jì)算，結(jié)果好像會差10倍或者100倍？
一份期權(quán)可以購買100個股票，請問這個信息是哪里讀到的，謝謝
這里我有點(diǎn)忘記了，為啥要用奧元的利率而不用英鎊的？
股權(quán)期貨和遠(yuǎn)期跟currency risk有啥關(guān)系??？
如果dealer低價(jià)買進(jìn) 高價(jià)賣出，那豈不是中間商純賺？而且沒風(fēng)險(xiǎn)？ 那么中間商在這中間承擔(dān)什么風(fēng)險(xiǎn)？
這里，周琪是不是講錯了，講的和板書的不一樣啊，板書講的是買入一單位的歐元，支付1.3648美元，而周琪講的反的
買一個月的VIX，花了14.1，一個月后怎么價(jià)格又變成了13.5？
這兩個分別代表什么意思？
文中說澳元和新西蘭元趨向一起變動，怎么形成了天然的對沖？這里真沒想明白，周琪也沒講原因，照著念了一遍
敲入看漲期權(quán) 可以理解為 有兩個執(zhí)行價(jià)格？敲入看漲期權(quán)是歐式期權(quán)？
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