為何成分股權(quán)重的平方和的倒數(shù)1/HHI代表的是股數(shù)而不是別的東西啊？感覺很牽強(qiáng)啊
為何Equal weighted index的點(diǎn)位變動(dòng)率要用股價(jià)的變動(dòng)率來計(jì)算，而Price weight index的點(diǎn)位變動(dòng)率就不是用股價(jià)變動(dòng)率來計(jì)算而是用平均股價(jià)來算?。?
假如這里按照C股票每股拆2股來算，年末的股數(shù)就是除以4(=1+1+1*2)對(duì)嗎？
請(qǐng)問老師截圖里面紅框這句話具體該如何操作實(shí)現(xiàn)與組合基準(zhǔn)權(quán)重的匹配？也就是說通過PVD把組合的各期duration精確計(jì)算出來以后，如何將其調(diào)整與benchmark的duration權(quán)重一致？ benchmark各期的權(quán)重?cái)?shù)據(jù)是長(zhǎng)啥樣的？只匹配久期，不匹配收益率嗎？
老師好，手指的兩個(gè)條件感覺是矛盾的，一個(gè)說投資不能低于3billion 一個(gè)說組合規(guī)模最大1billon否則個(gè)股權(quán)重就超過0.15%了，為什么會(huì)出現(xiàn)這種矛盾呢？
這個(gè)案例在哪里啊，原版書課后題沒看到??？
可以解釋一下B嗎，為何利差越大就越要short USD？
為何金融機(jī)構(gòu)要在月底時(shí)候做多期貨呢？
為何沒考慮持股的收益(ST-S0)?
為何月波動(dòng)率可以與yield 3%直接相乘？得到的數(shù)學(xué)意義是個(gè)什么東西呢？
當(dāng)前利率處于低位，未來利率有可能上漲，從而導(dǎo)致資產(chǎn)端價(jià)值縮水概率上升，因此要加大對(duì)沖比率。請(qǐng)問老師，未來利率上升，負(fù)債端的價(jià)值不是也會(huì)和資產(chǎn)端價(jià)值同步下降嗎，負(fù)債也會(huì)下降，為什么要加大對(duì)沖比率？
這里?P部分的收益這么沒有考慮凸性??？
這個(gè)Zero又是什么意思呢？
為何這里的插補(bǔ)不是[(Y10-Y5)/(10-5)]*1+Y5=Y6了呢？跟之前講的似乎不同了啊
R11里并沒有講到credit loss(只有coupon income/roll-down return/coupon reinvestment return/yield curve return/FX G or L)，考試時(shí)候按哪個(gè)來算？
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