第1問，回答overconfidence和illusion of control中任意一個都能得分吧
請老師再講一下completion portfolio，，，我記得有completion overlay 這個是有derivatives吧
第3問，case中提到希望benefit from ST increase in volatility，那不應該是long variance swap嗎？為什么要sell呢？
Spread0/periods per year是怎么理解的，
第2問，case中提到hedge downside risk，以防CYF貶值，因此breakeven只寫65.38可以嗎？左側的breakeven是在hedge升值
老師，怎么這題一題說不應該把manager開掉，因為無人管理，最后一問又說不能沿用？
第1問，statement2關于risk reversal的定義有誤吧，risk reversal=long call+short put, collar = long stock+short risk reversal
這里分子怎么沒有次方？
密卷下午題這個觀點2是錯的吧？沖刺筆記123頁關于overhedge還是underhedge也需要考慮到是long 還是short啊
Need analysis method
老師，請問一下，要short volatility的話，增加Duration和降低convexity的原理是什么
第1問，rebalancing ratio和cash requirement的公式在講義中哪里？在考綱中嗎？
請問老師，應對考試的話noise trading應該掌握哪些知識點？謝謝
Short volatility 會導致組合Duration 如何變化呢？
第2問，只要給的信息是currency gain，就默認是外幣/本幣升值嗎？case里括號中的gbp/usd的gain會被理解為usd/gbp的loss
程寶問答
金程問答
