解析視頻里的選項怎么和刷題通關的不一樣?。?！
這題不需要通過每個時間點的key rate duration求解嗎？
第四題，為什么要用下面這個方法計算？完全不明出自哪里和原因。
老師為什么 barbell approach benefit from a flattening yield curve? 短期利率升高，短期債券價值下跌啊。長期利率小小上升，長期債券價值也小跌。怎么會有benefit？
請問老師，在做PVD的時候，將多個債券合并后的每期現(xiàn)金流折現(xiàn)至0時刻得到PV和total PV所使用的折現(xiàn)率有什么講究沒有？應該使用什么折現(xiàn)率？
這里說無法找到匹配的債券時要提早到期，但之前的部分說資產的range要包裹住負債的，所以要晚于最后一筆負債。兩處有點矛盾，麻煩老師解釋一下。謝謝。
想問下這個第二題，解析是直接用公式計算的，不用考慮經驗久期的影響嗎？但高收益?zhèn)S著利率增大，經濟變好，不是價格也會增大嗎？
第三題twice the money duration as the 2-year government bond in the barbell portfolio.是什么意思呢？
前兩題可以不計算 直接從定性角度解答嗎？
第一題，后半部分的解釋Molly explains that, in contrast, SD&R’s investment process first analyzes the size and timing of client liabilities, then builds an asset portfolio based on the interest rate sensitivity of those liabilities.不是說從負債出發(fā)嗎？為什么不選B呢？
為什么Mutual fund就沒有折價銷售的情況呢？這不太對吧？
老師您好，我想問一下固收百題第5個case第三題。不是很理解這道題在問什么和解題的思路?？戳舜鸢敢活^霧水
這道例題里面的好幾道題，是都必須要通過完整的公式計算出結果來比較嗎？可以根據三種結構本身的定性特點來得出答案嗎？
請問什么是contingent immunization， 這個和multi liability immunization 有什么區(qū)別？謝謝
老師你好，這里說spread保持穩(wěn)定，老師也說那spread不會變的話，spread變動乘以duration這部分就沒有了，spread本身就是超額收益，那為什么還要增加久期呢？
程寶問答
金程問答
