老師好，這個部分沖刺筆記里面說的是不是和課件的不一樣？1）within expection的時候，課件說的是Earn the real rate of interest，但是沖刺筆記說的是真實收益率為0，現(xiàn)金類資產(chǎn)扣除了預期中的通脹之后，真實收益率不會是0吧？課件錯還是筆記錯。2）課件里面的Positive (negative) impact with increasing (decreasing) yields ，這里的increasing (decreasing) yields 表示物價下降？？？和筆記的解析不一樣啊。
第11章課后題第9題。正確答案中提到，短期政策利率越高的國家，其貨幣越有可能升值。但根據(jù)uncovered IRP，利率越高的國家，貨幣應該是更有可能貶值才對。是否因為這里提到的是政策利率而非市場利率，而較高的政策利率會導致外資更多地進入該國，從而提升該國貨幣匯率？謝謝！
請問reading11課后題的第9題的第二行，為什么短期國債利率increase的國家貨幣要升值？根據(jù)利率平價利率（UIRP），不是利率高的國家遠期匯率要貶值嗎？謝謝
老師好，ARCH那里沒聽懂，視頻中講的是因為殘差的波動不穩(wěn)定 ，所以普通線性預測不可用了，需要用ARCH預測方差。我想問一下這里的普通線性預測 是什么意思？方程 是什么，沒聽懂
原版書第221頁的xample 1 對于2年和7年的分析和計算沒有看懂，麻煩老師講解下？謝謝
老師，這里real GDP減少為什么說明是Output GAP??？
這個norminal的target是否需要?expected inflation呢
cme case1的第三題，請問會被過去的災難性世界influence的bias是什么？
百題CME, Case 5, 問題3, 請問一下老師, Residual Risk的定義是什么來著? 這個東西本身就表達的是殘差的方差了(因此這道題里不必再將其平方)?
老師您好，可以解釋一下reading 11的題8嗎？對于答案中國際貿易&國際資本的流動，是從哪幾個方面考慮呢？我這邊看到的國際貿易方面有兩個，一個是net trade flows第二個是P P P理論；然后國際資本流動這塊兒一個是capital flows&The degree of capital mobility；但是其他的方面不是很太理解。
Casebook中冊，2009年，Q5。這道題還特意注明了需要計算“historical nominal return“，但是筆記上有涉及到，GK-model中的所有變量（除了dividend yield這項）都用加粗字體寫明了“expected”。所以我想問一下老師，GK-model的計算主要是按題目要求來就行了是吧？要求算historical就算historical，要求算excepted就算excepted。
左邊講的為什么是repricing return？2005年真題。
生物生產(chǎn)力的降低如何帶來通脹壓力？
真題中的2005年的Q6， （1）其中的第二句話：進入資產(chǎn)市場更融資，風險更容易分散，那么代表risk更低，股票的風險溢價就應該更低，是支持作者觀點的，為什么答案是不支持呢？ （2）其中第三句：通脹和公司利潤的增長是穩(wěn)定的 ，但是答案說這種情況下，是沒有支持到作者的觀點。是不是應該這么理解，保持平穩(wěn)說明g沒有變動，所有如果只是在這種情況下其他條件不變，股票的風險溢價應該是不變而不會變低，是這樣理解嗎？
R11第四題B，答案最后一句話什么意思？
程寶問答
金程問答
