Q1可以講一下這句話嗎？以及為啥要寫這個
只要題目里說了macro或者micro attribution，不管是這兩個的哪種，都是BF模型，讓算selection就是selection+interaction；如果沒說就默認為BHB模型，security selection和interaction分開計算；allocation無論何種情況都是單獨計算，總結(jié)對嗎老師
第一題中答案和老師上課時講的有些矛盾，請明確下：老師講構(gòu)建index的時候提到市場上不可投資的指數(shù)【反面教材】包括“free-float adjust”根據(jù)流通股市值構(gòu)建的index，可能和總市值真實權(quán)重差別很大，無法復(fù)制缺點較多；但這里題目答案說“basing the index weight of an individual security solely on the total number of shares outstanding without using a free-float adjustment may make the index less investable”還說“free-float adjust”反而能更好的增加流動性是【正面教材】；是否有些矛盾？
考試時如果都取大的數(shù)而不考慮短期的再投資收益,會算正確嗎?可能還影響不止一年的答案.
2016年1月9日的下午，我第一次走進金程北京南菜園的校區(qū)。在此后8年多的時間里，從FRM到CFA，從中國到加拿大，很多事情都變了，很多人都離開了，不變的唯有這里。感謝金程，感謝金程的老師和所有工作人員，一路相隨。祝前程似錦，謝謝！
請問這里老師舉例的-0.14%激勵費，負數(shù)怎么收呢？是基金經(jīng)理給客戶交0.14%的錢嗎
老師好，請問為什么C01=0,C02=-3,F02=1？
老師在講目標價格實現(xiàn)的時候，沒講平倉（買一個call45、47、50）的成本，本來賣一個call45、47、50時有收益，那么二者相抵是賺了還是賠了，比如股價40的時候，call45更貴，還是股價44的時候call45更貴？以及老師課上這里提到的premium是什么？是一買一賣做差嗎？比如買call45賣call47之間的差作為premium。謝謝。
第一問的hedge fund是不是有著最低的流動性（相較于其他fund而言？）
1.寫long CDS protection和寫short CDS是都能得分還是只能寫long CDS protection這樣？
第三題： 我看沖刺筆記，CME的 變化是belief 的變化， 但是講解說是goals的變化，能辨析嗎？
這里預(yù)測未來有波動，老師說可以對沖波動的風(fēng)險，應(yīng)該收到固定方差支出浮動方差，然后怎么又說是long variance swap呢？long variance swap不是收到浮動方差，支出固定方差嗎？
第三題，文章上來說“The Laws have two teenage children who will soon begin college.”說這筆教育金馬上就會用到，推斷客戶對于流動性的需求很高的，但是組合1投了大量的固收（只保證了“strong desire”這個方面），那怎么保證流動性需求呢？
ALM全稱是什么
multiplier指代的具體意思是什么？對應(yīng)price怎么理解？
程寶問答
金程問答