Q4,題目說投資者doesn't feel there is sufficient liquidity in the related FX. 發(fā)展中國家本來就是thinly traded, 不應(yīng)該擔(dān)心流動(dòng)性問題？也就是volatility risk?
根據(jù)書上公式 應(yīng)該是*（1-0.01）而不是直接減去0.01 請老師確認(rèn)
credit risk是由spread risk 和default risk組成的嗎?講義里credit spread 約等于expected loss,不用考慮spread risk了嗎？spread risk和default risk是平行關(guān)系還是包含關(guān)系還是交叉關(guān)系？
第3題，policy2 Designate an existing employee as a compliance officer 不會(huì)影響?yīng)毩⒖陀^性嗎？
老師您好，這題解析中提到計(jì)算Expected excess return，提到利差瞬時(shí)變動(dòng)，那么應(yīng)該基于Spread0之上乘以0以體現(xiàn)時(shí)間因素。解析是僅在spread0上考慮持有時(shí)間問題。沖刺比較是提到spread0和POD*LGD兩個(gè)部分是需要考慮持有時(shí)間問題的。視頻解析里，就完全沒考慮持有時(shí)間問題了。有點(diǎn) 疑惑
第二題，總感覺這里的notional amount應(yīng)該轉(zhuǎn)換成美元，為3.5 million/1.48。我哪里考慮錯(cuò)了？
分析師可以進(jìn)行和他推薦的交易相反方向的交易，但是必須要披露？需要說明原因嗎？
第二題，考試的時(shí)候我們算value（326.34 million 和420.24 million） 而不是bpv，能不能算對？
為什么bear put不能long ITM put一定要ATM?
您可以換種提問方式，或由專業(yè)老師為您解答。 您的問題: 老師好，不太理解example中第3問，為什么波動(dòng)性越大，接受更寬的range，流動(dòng)性不好接受更窄的range？另外第3問的解析和案例中的分
act as a buyer of last resort 是啥意思，不理解
根據(jù)股價(jià)走勢，這里平倉x1期權(quán)的時(shí)候不就虧了嗎？賣一個(gè)便宜的再買一個(gè)貴的call。
2、ASM Partners’ strategy is a market neutral long-short strategy. This strategy generates two alphas, one from the long position and one from the short position. ASM Partners的策略是市場中性策略。該策略會(huì)產(chǎn)生兩個(gè)alpha，一個(gè)來自多頭部分，一個(gè)來自空頭部分?！@里面市場中性是哪里來的條件呀？
第二問的bc選項(xiàng)如何解釋呀
thematic investing.是啥
程寶問答
金程問答