金程問(wèn)答
第四題C選項(xiàng)，計(jì)算出來(lái)capture ratios大于1，說(shuō)明投資組合還是有漲多跌少的特點(diǎn)嗎？那為什么upside capture小于1說(shuō)明上漲的時(shí)候比benchmark漲得少呢？應(yīng)該如何理解這組例題里的數(shù)字？謝謝
這題不是問(wèn)哪個(gè)方法最支持因子投資這種風(fēng)格？
GIPS要求如portfolio是pooled fund，且未包含在任何composite里，每年需要估值，收益重新計(jì)算；pooled fund可以不包含在composite里嗎？記得一級(jí)學(xué)的要求包含
如果這里TWR不是額外資金流入而是資金流出的話計(jì)算方式是一樣的嗎？能具體講一下嗎？
老師，您好，請(qǐng)?jiān)敿?xì)講解一下該科目LM3課后題的Q16，謝謝。
第一個(gè)bullet 中的外部支持具體是指什么？
老師，這題statement 3 為什么是對(duì)的？我不理解他在說(shuō)什么？為什么會(huì)突然提到macro attribution？還有第四題，答案里的公式要考么？我完全沒(méi)印象。謝謝。
第一題，第一個(gè)目的：met initial screening criteria and were interviewed by investment staff, 這都符合了初步篩選，是被認(rèn)可的基金經(jīng)理。觀察他們的業(yè)績(jī)表現(xiàn)為什么是防止犯二類錯(cuò)誤？二類錯(cuò)誤：未能雇傭好的經(jīng)理。 而且其中，接受investment staff訪談是做什么？和一二類錯(cuò)誤有什么關(guān)聯(lián)？
老師，題目讓discuss psychological effects of its Year 1 performance on Boinic，type II error的答案里完全沒(méi)提??？這個(gè)應(yīng)該怎么回答得分呢？
Manager selection Process 這里講什么??？不太明白呢。請(qǐng)教。謝謝！
這題UC指增長(zhǎng)低于市場(chǎng)水平，DC指損失也低于市場(chǎng)水平嗎？
老師能解釋下這里roll yield 為什么是正嗎
第二題，為何不可理解為放松標(biāo)準(zhǔn)后二類錯(cuò)誤上升？
請(qǐng)問(wèn)在IS部分，用bps形式算delay cost、trading cost時(shí)候，分母到底是用IS還是Paper總成本啊？題目和講義中感覺(jué)有些模棱兩可
Upside ratio 幾何平均數(shù)到底怎么計(jì)算？圖一是官網(wǎng)題公式，圖二是mock題的計(jì)算方式（1.016*1.02*1.011*1.015^（1/4）-1）。兩個(gè)算法不一樣？
程寶問(wèn)答
