這道題A也是正確吧？過度抵押也是因?yàn)橘Y產(chǎn)證券化，及致銀行放寬了審批條件，令借款人敘做了超越本身供款能力的高成數(shù)貸款，故此借款人無能力償還償務(wù)，這也是導(dǎo)致次貸危機(jī)的主因。
老師，想知道b是咋錯(cuò)的
標(biāo)普指數(shù)具體定義是什么呢（書中只說明了標(biāo)普50指數(shù)就是市場(chǎng)組合）
有效前沿是一條曲線，最小方差組合和市場(chǎng)組合是兩個(gè)點(diǎn)吧，兩點(diǎn)為啥能確定一條曲線呢？
這個(gè)是考查什么，用的是APT模型的公式嗎？那alpha和殘差項(xiàng)為什么也在里面
a straight line connecting the two assets in expected return standard deviation space，老師，這個(gè)B選項(xiàng)什么意思啊？能舉個(gè)例子么？
你好，這個(gè)算E2的時(shí)候，題目說GDP上升了5%，那算E2的時(shí)候不應(yīng)該是用11%了嗎？
老師，這道題沒懂為什么是用的變化的值 他題目不是問預(yù)測(cè)下一年的嗎，那應(yīng)該直接用變化之后的值啊
APT 模型的假設(shè)中，沒有風(fēng)險(xiǎn)厭惡。C 是不對(duì)的吧？
B選項(xiàng)不太對(duì)吧，CAPM沒要求efficient,CML才要求efficient
不是rf加后面那一串嗎，為什么用expected excess return8%，8%不是Erp-fr嗎？還有6%是干嘛用的？最后的β=1.1是哪里來的呀？為什么不是用1.1乘不同的factor呀
D選項(xiàng)方便再講解一下么，CML和CAPM哪個(gè)是充分分散的呢？我理解CAPM上的點(diǎn)是充分分散化的，所以只考慮β，但是不要求一定要有效；CML上一定是有效的，但是沒說要充分分散化吧？
tracking error volatility=σ（Rp-Rb），這里是表示σ乘以（Rp-Rb）？這個(gè)值題目都是給定的么？需要單獨(dú)算嗎？
C錯(cuò)在哪，沒懂，是不是因?yàn)槭找婵偸歉?，不代表波?dòng)性差
請(qǐng)主要講解一下board of directors和management的職責(zé)的區(qū)別
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