金程問(wèn)答
老師，這個(gè)是考哪里的知識(shí)，麻煩幫忙講解一下幾個(gè)選項(xiàng)
如果沒(méi)有假設(shè)均值為0，對(duì)收益率進(jìn)行調(diào)整，是均值/250嗎？
A這樣定義也是對(duì)的吧。這條題出得太不嚴(yán)謹(jǐn)了
老師好，請(qǐng)幫忙分析下，A選項(xiàng)的是年金支付給退休人員，還是在職人員給DB養(yǎng)老金每月交款？The longer the horizon for expected payouts, the lower the funding risk.
如果題中mu不等于0的話應(yīng)該怎么算呢？
選項(xiàng)D，如果環(huán)境變差，Haircuts變大，公司需要繳納更多的抵押物才行，無(wú)形中增加了融資壓力，這個(gè)不是使環(huán)境越變?cè)絿?yán)峻么，為什么能緩釋順周期風(fēng)險(xiǎn)呢？
單純從公式看，CAPM投資組合收益為rf加上beta×rm-rf。rm-rf應(yīng)該是風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)吧，如果beta和risk premium同時(shí)都很低，請(qǐng)問(wèn)老師如何獲得題目中的big profit？是不是應(yīng)該沒(méi)有big？還是我理解出了問(wèn)題？題目說(shuō)的是在經(jīng)濟(jì)下行的時(shí)候你還能獲得很大的收益。
老師，我想問(wèn)下決定total VaR是屬于risk plan 還是 risk budget
選項(xiàng)D錯(cuò)在哪里了呢？后半句其實(shí)就是圖表中的信息，感覺(jué)沒(méi)錯(cuò)啊
No-trade region就是指雙尾的alpha面積嗎？
C不違反道德準(zhǔn)則？
C選項(xiàng)中 是不是無(wú)論什么策略 什么組合 什么狀況都不可能實(shí)現(xiàn)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)？還是說(shuō)這個(gè)并購(gòu)套利中沒(méi)有無(wú)風(fēng)險(xiǎn)。
為什么S0(1+rf)表示Rf ,St表示Rm?
這里的貝塔和標(biāo)準(zhǔn)差都是衡量風(fēng)險(xiǎn)的嗎？它兩除定義和公式外還有其他區(qū)別嗎？好像很容易搞混…
我理解不應(yīng)向交易員報(bào)告 ，但什麼叫虛線報(bào)告？
程寶問(wèn)答
