老師，您好。42題的market risk premium為什么有的時候表示成beta*（Rm-Rf），有的時候表示成Rm-Rf，市場風險溢價到底應不應該乘以beta呢？
老師 可以解答下四個選項嗎
老師呀 這個Q18，視頻講解和答案完全思路不一樣呀。我有兩個疑問之處想請教。1.這里不考慮均值計算VaR是因為VaR portfolio的計算公式是z*sigma*Vp, 如果計算組合時 每個資產(chǎn)考慮均值計算VaR就相當于整體VaR變成了非線性變化，所以不能用均值對嗎？（而不是像視頻講解說因為均值除以250會特別小 所以無視了）。 2.二是 答案和視頻講解完全不一致。答案通過波動率變動計算VaRp變動，沒有重新計算組合VaRp再噶差 也就沒有應用到rho=0.2這個數(shù)值。而視頻講解沒有很詳細 只說了和上一題思路一樣, 但上一題是考慮相關系數(shù)rho的，請問老師這是兩種算法嗎？考不考慮相關系數(shù)都沒有差別的嗎？
老師請問，DB plan的sponsor，以及DC plan的sponsor，都是employee嗎？還是說前者為employer，后者為employee？
請問mutual fund manager的compensation是symmetric的嘛？
對于a來說，顯著的說明有主動管理能力。那么，對于b來說，顯著的意味著什么？這兩個基金的b都是顯著的
老師好，藍色框內(nèi)的公式是如何推導的？
第632題，請解釋一下各個選項
請問這里老師講的s到底是可以大于1還是大于0呢，應該是s和h都是可以大于0或者小于0的對吧？謝謝老師!
老師你好 想請教下這邊的b選項 convertible arbitrage funds typically purchase securities that are convertible into the issuer's stock， 那這樣的話不是就等于 long securities＋long call option嗎？為什么這邊short 了underlying stock但沒有short the securities呢？
老師你好 想問下這張損失分布圖上，ULp=希格碼 loss,是代表 組合資產(chǎn)的unexpected loss是等于這整個損失分布圖上的損失的標準差嗎
請問老師，這個權重的公式是怎么算出來的？
老師，請問我這樣算邏輯錯了嗎？
請問老師，這個ppt說波動率上升，賣波動率保護賺錢。那為什么在2008極端時候，波動率應該是更大的，為什么虧錢呢？能不能理解是賣波動率其實只是說在波動率不超過一定極端值時候，保護機制沒有被觸發(fā)，所以賣波動率的賺錢。但是如果這樣理解的話，老師課堂解釋的ppt說波動率上升，賣波動率保護賺錢，就有矛盾。謝謝
老師，您好，這道題不太理解。no trade region不應該是不等號的右邊減去左邊的差嗎？謝謝老師講解一下
程寶問答
金程問答