以call option為例，call option本身是一個資格，以特定價格買入資產(chǎn)的資格。
你好，請問在BSM下，為什么在計算option value時不需要考慮價格上漲或下跌的概率？
如何理解這里老師說的，A 和 B 兩個產(chǎn)品有相同的現(xiàn)金流，所以 A 和 B 等價？這里的相同的現(xiàn)金流是什么？
Forward公式FP=S0(1+Rf)的T次方。為什么short forward不是-FP=-S0(1+Rf)的T次方？這樣T時刻不是應該sell assets？雖然這樣和0時刻的現(xiàn)金流沖突了，但是可以解釋一下為什么要把FP移到右邊變成-S(T)+FP以后再來分析現(xiàn)金流動向呢？
固定利率換固定利率的場景具體是什么
老師這里講的 short forward是什么意思？
遠期合約和期貨合約從性質(zhì)和特點來看，區(qū)別是什么？
這里我沒辦法理解為什么mrr上升/下降，看跌/漲是從借/貸方的視角來看
黃金的價格也是時時變化的，應該用那個e的那個公式ba
如果有套利機會，是應該怎么操作？買哪個賣哪個？
這里FRA到期日可不可以理解為約定利率開始生效日
Determine the correct answers to fill in the blanks: A rise in the expected forward rates after inception will __________ the present value of floating payments, causing a fixed-rate receiver to realize a(n) ____________ in MTM value on the swap contract老師再解釋一下這道題，不太懂
是否issuers更喜歡用derivative來對沖標的物風險，而investor更偏向用derivative來套利？
老師time value都有什么特點
hedge ratio會考計算嗎
程寶問答
金程問答