請解釋一下相關(guān)的拋物線 導(dǎo)數(shù)知識 有些遺忘了。 IC曲線 A 越大是代表越厭惡風(fēng)險(xiǎn)嗎？A越大為什么開口越??？ 之前老師回答的導(dǎo)數(shù)Y=X的平方的1階導(dǎo)數(shù) Y=2X 相關(guān)數(shù)學(xué)原理 知識請解釋
老師，CML的公式不是圖表所示嗎（我的筆記）。在視頻中，老師講到斜率是portfolio的SR，但是從我的圖中可以看到應(yīng)該是market的SR。請問，是因?yàn)楫?dāng)portfolio落在CML線上的時(shí)候組合的SR 等于MARKET的SR，所以在視頻中老師會(huì)說“斜率是portfolio的SR嗎？
資本市場理論capital market theory 包含什么內(nèi)容呢？
老師，這個(gè)考點(diǎn)是在哪里出現(xiàn)過？
這個(gè)怎么和代表性偏差里面的被小樣本所代表做區(qū)分呢？
為什么total risk 是用標(biāo)準(zhǔn)差來衡量的，而不是用方差來衡量？
Risk management 風(fēng)險(xiǎn)管理的目的: 給定風(fēng)險(xiǎn)的條件下, 最大化效用 utility,還是給定風(fēng)險(xiǎn)的條件下,最大化收益?
當(dāng) var 值越高,尾巴的極端風(fēng)險(xiǎn)越大,為什么?我的理解 var 越高,應(yīng)該是 var 越向左吧?就是-20%比如..那么此時(shí)發(fā)生的概率應(yīng)該是下降的是嗎?
這個(gè)風(fēng)險(xiǎn)的相互作用,到底是怎么鑒別呢?什么情況下可以相互作用,什么時(shí)候又不可以相互作用,有什么規(guī)則嗎?
這個(gè)最優(yōu)的β是不是表示:個(gè)體股票收益率相對于市場組合收益率的變動(dòng)的敏感性?可以通過(個(gè)體股票的收益率與市場組合的收益率的協(xié)方差) / 市場組合的方差 來計(jì)算?
Ration of excess return to MCTR,計(jì)算這個(gè)到底是在第幾步?是屬于確定risk tolerance?還是Risk budgeting 風(fēng)險(xiǎn)預(yù)算? 為什么說總風(fēng)險(xiǎn)是確定的,主要是分散風(fēng)險(xiǎn)...那么分散了風(fēng)險(xiǎn),總風(fēng)險(xiǎn)不就減少了嗎?何來確定的?
最終為了獲得單位風(fēng)險(xiǎn)能帶來最高回報(bào). 直到兩邊相等, 表示當(dāng)前兩個(gè)組合是最優(yōu)的.為什么?把更高的權(quán)重給到更高比值的資產(chǎn),給到最高的權(quán)重會(huì)影響到什么?(ri-rf)/mctr?
這個(gè)所謂的股票市場的目標(biāo)β是什么意思?是通過 SML 線上對應(yīng)的這股票 E(R)的β嗎?指的是完全分散風(fēng)險(xiǎn)下的股票的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)嗎?
為什么對于單個(gè)投資者而言，無差異曲線是互不相交的曲線簇？ 根據(jù)無差異曲線的公式E(R)=1/2Ao*2+U,畫圖像的時(shí)候，不是假設(shè)A和U 都是常數(shù)嗎？所以同一條線上的效用U才相等，那對于相同的一個(gè)投資者，A 不是固定的嗎？
Availability bias 可得性偏差好像也可以導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)不分散的效果把?
程寶問答
金程問答