基礎班講義PDF版本18頁，future spot rate與prevailing forward rate .哪一個是分析師自己的預測
請問這里為什么不是減call呢？
請問老師，這題callable為什么直接就是100了呢？如果要折現(xiàn)應該怎么計算？
第1問的計算量未免也太大了吧？中間一個數(shù)算錯的話，半天功夫就白費了?？荚囌鏁歼@么復雜的題目么？考試的時候遇到這種計算量大的題目，有什么技巧么？
這里第二年最開始是不是C1/(1+S1），老師寫的是C2/(1+S1）
為什么CDS會有價格？CDS交易中，我的理解是就是一筆保費的交易，為什么還會有pricing
為什么不能同時都sell IG 和HY， 不是經(jīng)濟好違約低嗎？
Q7，所以先判斷同質(zhì)還是異質(zhì)，異質(zhì)的話直接使用loan-by-loan，同質(zhì)的話，再判斷是否靜態(tài)static，靜態(tài)的話就是statistics，非靜態(tài)的話就時portfolio，這個判斷邏輯可以嗎？
老師, Q2還是不太懂，可以解釋一下嗎？謝謝老師
二叉樹無風險利率去年化的時候用單利還是復利，衍生品里好像是復利，固收是單利嘛
四大模型的假設和優(yōu)缺點分別是什么
第10題的解答有點問題，在這個時間點，股票價格已經(jīng)高于轉換價格，那就可以行權了，應該具有股票特性，為什么解答的中文解釋里，說他還是債券特性？另外想問下，是不是不管股票價格高于低于等于轉換價格，債券的收益漲幅跌幅之類的都比股票緩慢，只要記住這個結論？
構建利率二叉樹時的volatility是怎么確定的？
老師請教個問題：riding the yield curve， rolling down the yield curve這節(jié)里面，原版書課后題里，假設投資期限是5年，故意買一個30年的債券，在五年的時候賣出；為什么五年后的債券價格要等于今天25年期的債券價格呢？這個前提得是今天這個時間點上，25年期債券的spot rate，和今天時點上的f（5，25）相等吧。然而這個active 管理的模型一個很重要的假設不是說spot rate是上升的嗎？這不是正好矛盾了？
課件上面寫的zspread可以衡量option risk但是下面為啥又假定無利率波動無法衡量含權??？
程寶問答
金程問答
