這里IG和HY都是風(fēng)險變小，其實應(yīng)該是都sell他們的CDS才對吧（只是HY風(fēng)險變小更多而已）
精 老師，請問blockage factor是什么？請講解一下這個term并附一例子以便理解，謝謝。
請問表一forward rate那一行, year2的1.91%對應(yīng)的是f(?, ?)，3.04%對應(yīng)的是f(?,?) 謝謝
老師，這里的RF為何是用表格中的current yield,表格里的government bond returns不應(yīng)該是無風(fēng)險利率的意思嗎
老師，“e的底數(shù)和ln相互抵消”是什么意思？為什么可以這樣抵消？
老師能否講一下這里B選項的misapporiate這個詞在我們金融的環(huán)境下應(yīng)如何理解？和這整個句子應(yīng)該如何理解？謝謝！
Q3它是想表達這樣的意思嗎：1.現(xiàn)在原油是貼水，2分析師預(yù)期是一個消費者做多的市場，3.能源不需要太多倉儲。所以問現(xiàn)在原油貼水這個情況更像2和3里哪個描述的？
老師，這里的結(jié)算怎么只計算一次呢？不應(yīng)該計算四次嗎？四個時點上都應(yīng)該算呀？
第一題，Note 2， increasing A/P, decrease A/R and inventory為什么能虛增CFO？
老師，這里老師說的 hazard rate 是和 probablity of default 是一個東西嗎？還是不是，不是的話，有什么區(qū)別嗎？
老師，value additivity和dominance這倆的區(qū)別是t=1或者是t=0等價嗎，這個判斷會不會很主觀呀
為什么 q = 2 ？
精 最后一句如何理解，截距怎么是和Y=1已經(jīng)其他自變量為0， Y=1又是什么意思
還是不懂為什么這里的fair value要除以4。按照視頻的邏輯，因為看到了在1月1日的時點，已經(jīng)出現(xiàn)4000的AD，那么說明PP&E用了一年，但是這個和題目中purchasedon 1 Jan20X7又沖突了。如果是在當(dāng)年1月1日才購買的，為什么已經(jīng)有AD了呢
為什么第六題CRG153.48 million/14.4810 = NVK10.60 million使用1231的匯率而不用avg匯率呢
程寶問答
金程問答