1.fungible asset, 是什么資產？2.在investment, comparable company analysis, 為什么要先找一組公司計算P/E, 然后再找一組公司計算takeover premium, 為什么不直接用第二組的數據像可比交易那樣一步算？因為第二組公司不是相類似的公司？
同樣是在control的情況下，為什么第三題合并報表時A選項里里NI要*50%，而第五題里的operating income就可以全部合并 不需要*50%呢？
老師好，tracking error 加不加ex ante有什么區(qū)別？ 還有，active share是什么意思呀？
這個公式怎么理解，IR信息比率的公式不是這樣吧，TC和IC又怎么解釋
對三種報表合并中的權益法有一些疑問：老師可不可以給一個權益法下的合并利潤表？權益法使用的合并方式是one-line-consolidation, 就是在B/S里面只是多了一行investment in associate，在I/S 里面多了一個investment income。其他都一樣。課件里面有B/S的處理案例，調整book value 到fair value，但是I/S合并的時候不知道各科目要怎么處理。就像第二題，NI的時候，依然會使用NI（總） = NI（收購公司）+ NI(被收購公司）x收購比例%，好像還不是one-line-consolidation就簡單的增加一個investment income
老師這里soft dollar忘記是什么意思了
請問第四題還有別的方法可以解題嗎？
剛剛老師說條件殘差與自變量相關將會影響一致性，也就是條件異方差會影響一致性？記得無條件異方差不影響一致性
risk parity是什么意思
老師好，第5題不懂。第五題中：
第四題里net price realization and mix是什么意思
第五題，active total risk和alpha risk分別都是什么意思呢請問？
老師，（1）表格中的t指的是T分布的檢驗值，那significance of T 為什么是P value呢？（2） T檢驗和P value檢驗不是兩種不同的方法嗎？（3）如果沒有p-value在這里，只用T值如何判斷能否拒絕原假設、是否顯著呢？是用confidence interval 或者查表嗎？查表的話T值要怎么計算，然后怎么和表里去判斷？
老師，callable bond的OAS如何理解，OAS是折現率嗎？為什么說callable bond 的OAS比Z spread 大呢，我的筆記上記得剛好相反，是我記錯了嗎？在OAS里為什么要和Z spread做比較呢
spoofing和bluffing不是一樣么？都是通過假的訂單來造成一個假象，然后讓別人以為正在漲或跌，然后自己再在計劃好的高點或低點交易。這兩個有什么區(qū)別？
程寶問答
金程問答
