金程問(wèn)答
BR又是什么
老師好，雖然組合C的Active風(fēng)險(xiǎn)低，但是style factor 是47%，這一項(xiàng)是不是和benchmark差別很大，差別這么大，還能判斷C是被動(dòng)管理的基金嗎？
關(guān)于那個(gè)坐標(biāo)系的圖，我有點(diǎn)理解了，再歸因資產(chǎn)配置收益的時(shí)候，使用了基準(zhǔn)組合的份額，我覺(jué)得是低估了資產(chǎn)配置的貢獻(xiàn)，相當(dāng)于把右上角重復(fù)區(qū)域歸因于選股收益，是這個(gè)意思吧老師？右上角應(yīng)該也是雙方共同作用的結(jié)果，只不過(guò)很難量化
這個(gè)25和26題區(qū)別幫忙解釋下，另外這個(gè)Ic和TC的公式都需要記住并計(jì)算嗎
老師麻煩看一下，我的理解和老師不一樣，麻煩看一下這么理解對(duì)嗎
如果選擇risky asset, risk premium難道不是定好的嗎？資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)越大premium越高
leapfrog 的報(bào)價(jià) 是正常市場(chǎng)行為？ 不是人為設(shè)置的自動(dòng)太高價(jià)格嗎？
表二下面說(shuō)的Var是2million, 表三又說(shuō)用三種方法計(jì)算Var, 這兩個(gè)有什么區(qū)別
老師，這個(gè)例題C，老師說(shuō)有3000是按10.05成交了，另外2000是按更低價(jià)成交，因此平均價(jià)格是10.01。說(shuō)是低于9.95。講walk down又說(shuō)高于9.95的都可以成交。剩余2000股
老師，backtesting and simulation這章書(shū)上有句話(huà)：In a historical scenario analysis, contrast
老師，這里的F1和F2是指宏觀模型中的surprise還是基本面模型中的factor return？
老師好，這里The only investors who can….這段，說(shuō)AP可以create or redeem new shares of ETF. 但create申購(gòu)不是ETF sponsor
11題的4小問(wèn)，pure factor portfolio是什么？可以再解釋一下c答案的意思嗎，謝謝
Figure 1中的benchmark total risk =20%, 公式中應(yīng)當(dāng)是乘以standard deviation
老師，請(qǐng)問(wèn)tradingcost其實(shí)是相當(dāng)于衡量交易員的好壞用的是嗎？或者說(shuō)衡量的是我投資者，相對(duì)于市場(chǎng)最有情況下多花的錢(qián)。能這樣理解嗎？
程寶問(wèn)答
