老師好 百題case5 Gari 第4題, 知道要sell call buy put 但是不太清楚什么時(shí)候ATM 什么是時(shí)候OTM 為什么不是ATM 它很有信心這個(gè)volatility回下降啊 謝謝
精 seagull spread是看身體還是看翅膀？哪里向下是positive sea gull呢？多謝
這個(gè)put spread是不是寫錯(cuò)了啊 這么構(gòu)建出來的 應(yīng)該像我在左邊畫的小圖那個(gè)樣子的吧？多謝
請(qǐng)問這道題該怎么理解，衍生中delta的作用主要是什么
Free-float weighting是什么？capitalization weighting有幾種？
什么叫market-cap-weighted indexing？
這里fras payment應(yīng)該是在expiry時(shí)間計(jì)算對(duì)吧？本課件里是在借款結(jié)束后才計(jì)算并折現(xiàn)到借款開始的時(shí)間？但例題中其實(shí)也沒有折算。
合成時(shí)，為什么上面是合成forward,下面的是asset。asset和forward在合成時(shí)有什么區(qū)別嗎？ 謝謝
這個(gè)題目的現(xiàn)金流還是有點(diǎn)問題，1個(gè)月前開的遠(yuǎn)期合約現(xiàn)在到期了，現(xiàn)在要做的事情首先應(yīng)該是將一個(gè)月前的合約進(jìn)行平倉，具體是怎么操作呢？不涉及交割嗎？我的理解是有兩個(gè)步驟，一是把之前開的遠(yuǎn)期進(jìn)行交割(因?yàn)橐粋€(gè)月前約定賣美元現(xiàn)在來交割就是賣美元收到歐元)。 二在現(xiàn)貨市場(chǎng)買入250萬美元，要支付歐元，這樣一收一支就產(chǎn)生了凈現(xiàn)金流，不是嗎？具體見下面圖片
第1，這類題我可以理解為：只要有多類asset，rfc要加權(quán)計(jì)算；只要有多種貨幣敞口，rfx也要加權(quán)計(jì)算 。第2，前面加權(quán)平均算出的rfc和rfx可compund算rd，也可直接相加近似等于rdc，對(duì)嗎？
精 老師，為啥用的是乘法而不是除法
老師這題A不對(duì)的理由
第三題能翻譯一下嗎 并解釋為啥選b
第五題能翻譯下嗎 ，還有這個(gè)題cross currency的互換步驟和原理能說一下嗎？
原版書課后題，衍生外匯，麻煩老師回答
程寶問答
金程問答