第5題，為什么不考慮convexity? 況且portfolio3的duration也更小啊
第5和第6題問的有什么不一樣
第4題，課上好像沒有statement 2 這種說法吧，只提過cash flow matching 不像duration matching那么多假設(shè)
第2題，portfolioA的投資期限都不能覆蓋liability的投資期限，為啥不是它的風(fēng)險(xiǎn)最大？
為什么第2題，convexity要最小，然后第3題，資產(chǎn)的convexity要大于負(fù)債的convexity
第8題，Reason2說的是bond ETF的好處，這和reasons for choosing bond mutual funds as an investment vehicle不相干吧
0.4565不是45.65個(gè)bps,老師是否口誤？
第二問,為何外匯收益有時(shí)候加法,有時(shí)候又是乘法？
第5題， liability-based mandate是什么？書中好像只出現(xiàn)過liability-driven的概念
第6題，題干都沒說Villash Foundation’s cash needs 是什么，那怎么知道哪個(gè)bond更符合要求？
Manager could position a portfolio to generate excess return by either lowering the portfolio’s average credit rating - 請(qǐng)問為什么要lower credit rating
為什么二級(jí)中VaR的算法是μ-2.33*σ ，和這里的不同？
請(qǐng)問第2個(gè)strategy： Adding credit duration 的具體做法是什么
Derivative-based credit strategies
為什么這里的VaR的算法是：2.33*yield volatility*yield？而CFA二級(jí)時(shí)算VaR=|μ-2.33σ|？
程寶問答
金程問答