這里想說的是離到期日越近，時間價值越大？
這里的第二道題的X應(yīng)該是行權(quán)價格吧？為什么用的是股票價格100呢
老師 這一題為什么long call（12月到期）為何不是隱含12月以后股價上漲？而是2-12月這一時間段就開始上漲？
我不明白這個equity互換的邏輯，甲為什么不直接賣掉stock A，持有stock B？
34題是接33題的，33題里還是歐元做Base currency，怎么到了34題就換成美元了？
老師這里說，euro dollar futures變動一個bp，價格變動25塊錢，這是統(tǒng)一的結(jié)論嗎，對于euro dollar futures來說？
怎么判斷借款成本是加減多少bp? 為什么libor是根據(jù)98.05判斷呢
老師，第二問為什么是CAD減basis? 關(guān)于basis這里學得不清楚，請您詳細說明
老師，右邊的BPV怎么看出來是BPVctd而不是BPVf
老師，calendar spread里，為什么是賣近期的c，買遠期的c，近期時間價值越來越少，為什么還要賣近期的去賺premium
第三題，base currency 有forward premium意思是遠期合約的價格比spot價格更高？為什么會有正的roll yield可以舉個具體例子嗎？forward到期后的平倉價格怎么知道呢？
A higher forward premium for INR/USD意思是USD有forward premium=未來升值，所以推出現(xiàn)在利率低對嗎？premium/discount針對base currency是嗎？
還有就是OTM的option賣得比較便宜 所以波動率微笑策略還有圖像都用OTM進行理解？
老師 我們在討論波動率微笑的策略還有圖像時，是不是對于call 和 put的討論都是OTM比較多？OTM比較順邏輯？比如第三張圖左側(cè)可以用ITM call理解但卻是用OTM來表達？
麻煩再講解一下為什預(yù)期升水/貼水會影響under-/over- hedging
程寶問答
金程問答