L1和L2，L2和L3直接怎么會是2筆現(xiàn)金流？基礎(chǔ)班里講了期間的現(xiàn)金流有1筆就夠了啊，只是頭尾要比負(fù)債多出一筆而已
美國treasure不是免稅的嗎？是只有coupon免，資本利得稅還是有的是嗎
算contribution時什么情況下要考慮權(quán)重什么時候不用乘權(quán)重呢？
這里沒聽懂，如果yield上升，BPVa是不會受影響，只有BPVl才會受影響嗎（價格下降）？
Q3, 表3中給的130個bps和175個bps完全沒用，對么？
Q3，沒有說market是bear flatten還是bull flatten吧。 那如果是bear flatten的情況，barbell不是會更吃虧么。。？
五因子分解法中的?Spread帶來的?P怎么沒了？教材更新了嗎？
flatten不是有三種情況嗎？為何只考慮了中間不變的情況？bear flatten和bull flatten呢？考試的時候怎么判斷它考的是哪種情?。?
考試中不寫convexity也滿分不？拋開這題不說的話
C，新興國家的債券也是債券啊，跟原債券組合相關(guān)性不是很高嗎？
為什麼puttable bond 在息升時有利?
PVD會考計算嗎？似乎都是提到概念而已
Mbs 只有 contingent claim risk? Noncallable 只有prepayment risk? 什麼是claim risk?
MBS的風(fēng)險不也是很高嗎？1-3年不也是中期嗎，為何只看duration啊，不是直接看債券到期時間的嗎？Why not C?
老師，這個option，支出收到的是利率？還是什么。比如receiver swaption，收固定利率，支出浮動利率？所以利率上升，C是怎么hedge？
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