精 老師第二題 假設(shè)激勵(lì)費(fèi)的費(fèi)率都一樣 是不是soft會(huì)比hard好很多對(duì)于GP來說 GP會(huì)賺多得多的錢？
精 能否從定義出發(fā)解釋下CDS price是什么？為什么要這樣計(jì)算？它在實(shí)操中怎么用？
精 老師，請(qǐng)?jiān)敿?xì)講解一下該科目LM3課后題的Q16，我主要對(duì)forward rate bias不太理解，謝謝。
精 為什么SD=DTS/OAS呢？
精 我的天呢，這道題到底咋做的，這個(gè)1.75%是每日波動(dòng)率，是方差還是標(biāo)準(zhǔn)差？為什么要除12？崩潰??有的地方的答案要乘ytm，有的地方不乘，到底咋個(gè)邏輯，崩潰暴走
精 在固定收益第四章中，浮動(dòng)利率中，the Z-DM is playing a similar role to floating-rate securities……這整句話怎么理解？
精 R13第13題，收益率曲線向上傾斜，有沒有可能短期利率也是向上的，那么買入短期的call是不對(duì)的吧
精 reading14第18題unwinding the swap position once the illiquid bond position is sold這段英文啥意思
精 reading14第35題，選項(xiàng)C， 后半段英語(yǔ)講的是什么事情，沒有看懂
精 老師好，原版書V2P334里的這段描述能解釋下嗎？有點(diǎn)看不懂，謝謝
精 老師好，這里對(duì)QM, DM, Z-DM的理解感覺不夠透徹，煩請(qǐng)老師能解釋一下每個(gè)margin在這個(gè)example中是：1）因?yàn)槭裁矗?）怎么變化的。謝謝
精 這道題，bear steepen 和convexity 有什么關(guān)系呢？
精 這道題，如果是bear steepen 選C，如果是bull steepen，短端長(zhǎng)端利率下降，短端下降幅度更高，應(yīng)該選B
精 老師好，R13講義關(guān)于yield curve strategies 的curve steeper和flatter我看兩位老師講的好像有點(diǎn)不一樣。 我的問題是比如Tom老師說flatter Bear的時(shí)候， 視頻位置1:00:03， 長(zhǎng)短期債券價(jià)格都在下跌，沒有必要一買一賣，可以都賣了。 Bob老師好像是分開考慮的，賣短期債，買長(zhǎng)期債， 請(qǐng)問可以按著Tom老師的角度理解嗎？更容易一些，謝謝老師。
精 老師，你好，原版書fixed income部分，reading 12,325頁(yè)，有提到用swaption collar 進(jìn)行derivative overlay，這個(gè)知識(shí)點(diǎn)，好像授課老師和筆記上都沒有提到，你能否幫忙解答下？
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