金程問(wèn)答
為什么相關(guān)系數(shù)等于權(quán)重？不應(yīng)該是相關(guān)系數(shù)越高，說(shuō)明該因子和收益關(guān)系越緊密，更應(yīng)該多配嗎
257頁(yè)第二小題請(qǐng)講下
CFA三級(jí)權(quán)益投資 這題有點(diǎn)怪，首先原版書(shū)基本班應(yīng)該是沒(méi)有講過(guò)，另外通過(guò)實(shí)務(wù)，多因子選股，不會(huì)出現(xiàn)10%那么大的行業(yè)偏離的，現(xiàn)在量化機(jī)構(gòu)都是通過(guò)barra嚴(yán)格控制在正負(fù)3個(gè)標(biāo)準(zhǔn)差內(nèi)，大約1%左右，這題怎么理解？謝謝
239頁(yè)例題3第二小題講一下
請(qǐng)問(wèn)老師passive equity investing中的第一個(gè)策略pooled investment，是如何選擇mutual fund還是ETF呢？這塊兒考綱有要求嗎？謝謝啦
這里寫(xiě)long time horizon is good for reverting from loss,可以嗎
第一題
active risk分解的時(shí)候alph 去哪里了？因子偏離項(xiàng)里面的sigma是什么的sigma？
請(qǐng)問(wèn)這句話(huà)怎么理解？謝謝
請(qǐng)問(wèn)這句話(huà)怎么理解？謝謝
為什么這個(gè)組合中復(fù)制了更多的成分不能成為B tracking error高的理由 它復(fù)制成本高啊 而cash holdings只是1和1.2的區(qū)別
百題case 1里，說(shuō)assume factor used to explain are uncorrelated, 這個(gè)和stratified sampling有什么關(guān)系？
請(qǐng)問(wèn)本題如何理解，不是說(shuō)m&a時(shí)要invest into target嗎 文中給出的是invest in acquirer呀
老師，請(qǐng)問(wèn)R18例題10第一小題，如何理解long/short可以讓tracking error下降？
老師，請(qǐng)問(wèn)R18例題3中的highly sector and size agnostic是什么意思？
程寶問(wèn)答
