老師，請問FX swap有本金交換嗎？網(wǎng)課的課件上是有交換本金，但老師總結的思維導圖里說不交換？請看我截圖里標黃的部分。
老師你好，講到如何reduce hedging cost，可以購買一個OTM的put option，也可以購買一個collar，請問如果購買了OTM的put option，是不是就不需要再買forward來進行對沖了？
老師你好 我不太明白股指期貨的multiplier的運用方式 比如我用S&P500，要futures price要*250，請問這個是總金額嗎？那么只是一份contract，還是250份呢？
94頁的公式推導過程不太明白 為什么會憑空多出一個conversion factor出來？ 或者就是為什么可以直接下面的分母全部換成CTD的數(shù)值？
這個case里面不是說客戶想要protect from decline么，而且他不想賣shares; 如果用collar不是一旦漲了就要補差價或賣證券么?？蛻魶]說他要放棄upside potetial. 這個邏輯好像和reading 15 課后11題有點矛盾，這道題描述的情景類似，但是用的就是protective put.
原版書R14 第15題 1.想問一下 Begin 模式怎么按出來 2.為什么是處以500而非1000 謝謝啦親！
老師好，請問reading13課后題第三題，答案里面給的兩個原因的第二個（如圖所示）the attachment。。。這個怎么理解?還有后面說with cost basis of nearly zero，這句又怎么理解，為什么在這里會出現(xiàn)cost basis的概念?謝謝
l老師，這里提到借入低利率貨幣投資高利率貨幣，但是講義里面BRL是4%；AUD是%不是應該借入aud投資brl么？為什么答案是借入brl投資aud呢？
這個第二題，可以是long LLD Future嗎？
ZAR對HKD貶值，為什麼不對沖呢？
老師，第三題，能解釋下為什么資本會從挪威流向日本嗎？是因為日本貨幣更穩(wěn)定嗎？
老師第三題給出的期末匯率0、84是不是不影響本題回答期末互換的本金金額？只是說明雖然還是回收到了10m的加元，只是相對美元來說更值錢了，但是匯率這部分的變化跟答題不相關？
BRL/USD call option是對美元的看漲期權？USD/BRL put option是對BRL的看跌期權？對嗎？
老師好，第三題說USD 不斷以premium交易，第一：老師說根據(jù)第二題forward point 都是正數(shù)也可以看出來。第二題forward point 都是正數(shù)不是說明base currency EUR遠期升水 at premium嗎？這考察對象不是歐元嗎？第二：第三張圖解析第一句話說美元是base currency，哪里寫美元是考察貨幣了？不是一直都是歐元是base currency嗎？
為什么這道題第一問不能是購買in the money的put呀？
程寶問答
金程問答
