金程問答
2016年9月衍生d）過程無法理解
老師你好，請(qǐng)問這個(gè)題遠(yuǎn)期價(jià)格f0=s*(1+r)的t次方計(jì)算行不行 ，以及這個(gè)題后面的計(jì)算都用這個(gè)(1+r)的t次方計(jì)算行不行 我看題干沒寫單利復(fù)利還是連續(xù)復(fù)利
老師你好，請(qǐng)問p到底是凈價(jià)還是全價(jià)呢？根據(jù)后邊括號(hào)的理解p應(yīng)該是凈價(jià)吧 因?yàn)樗袮I減掉了
老師你好，圖片里圈出來的地方單位是點(diǎn)，而后邊例題里單位是元，請(qǐng)問不考慮期權(quán)費(fèi)時(shí)的保底執(zhí)行價(jià)格是否需要在您講義的公式基礎(chǔ)上乘小k呢？
老師你好，請(qǐng)問圖片里標(biāo)記出來的角標(biāo) 是不是都是錯(cuò)的啊
老師你好，請(qǐng)問這里的0是因?yàn)楣蓹?quán)價(jià)低于行權(quán)價(jià)格，所以才是0的嗎
2018年問題四B1問，假如這里總資產(chǎn)和指數(shù)的貝塔值是1.2，而不是1，那么要組合對(duì)MSA的貝塔值保留在0.5的水平，那么是要怎么算呢？是不是100億*（0.5/1.2）=41.67億？
2019年卷二問題四中，這里說無風(fēng)險(xiǎn)利率是單利，然后20000×（1+0.04）^0.25=20197，請(qǐng)問這樣的結(jié)果是不是也可以的？只要不要算成e^0.25這種復(fù)利的結(jié)果就好了。結(jié)果是單利20000×（1+0.04）^0.25=20197會(huì)給分嗎？
老師，卷二的公式集中的二叉樹算每一期間期權(quán)開始價(jià)值時(shí)有誤吧，如果折現(xiàn)的話分母應(yīng)該除得是（1+德爾塔t*R）吧（單利情況），這里的德爾塔t是期權(quán)總到期時(shí)間/二叉樹分段數(shù)量？
老師，現(xiàn)在市場(chǎng)上探討“以國(guó)債作為貨幣政策的錨”是什么意思？是不是就是財(cái)政貨幣化的意思呢？
老師你好，請(qǐng)問這里是否需要再*1000呢，因?yàn)轭}目中告訴10000是點(diǎn)數(shù)，而題目讓求價(jià)格，所以我理解是需要再*1000不知道對(duì)不對(duì)
老師你好，2018.3月問題2 鉛筆寫的 為什么在t=0是不是20000然后t=1時(shí)就=20000*1.02的0.25次方，而答案是20000/1.02的0.25次方呢
感謝老師一直以來的幫助，這次終于通過考試了。
期望收益率（均值）是通過持有期收益率的算術(shù)和幾何平均法求出來的嗎？
老師，在計(jì)算養(yǎng)老金單個(gè)資產(chǎn)相對(duì)于養(yǎng)老金負(fù)債的盈余收益時(shí)，是用單個(gè)資產(chǎn)的收益直接減去養(yǎng)老金負(fù)債的回報(bào)率，這時(shí)，單個(gè)資產(chǎn)的收益不用乘以融資比率或單個(gè)資產(chǎn)占整個(gè)資產(chǎn)組合的比例，直接是用單個(gè)資產(chǎn)的收益直接減去養(yǎng)老金負(fù)債的回報(bào)率即可。但在計(jì)算養(yǎng)老金資產(chǎn)組合相對(duì)于養(yǎng)老金負(fù)債的剩余收益時(shí)，就要用養(yǎng)老金組合中各資產(chǎn)的權(quán)重和收益去計(jì)算整個(gè)養(yǎng)老金資產(chǎn)的整體收益再減養(yǎng)老金的負(fù)債的回報(bào)率。請(qǐng)問這道題單個(gè)資產(chǎn)相對(duì)于養(yǎng)老金負(fù)債的剩余收益和整個(gè)養(yǎng)老金資產(chǎn)和負(fù)債的剩余收益的是這樣算嗎？
程寶問答
