老師，我這么理解對(duì)嗎？通常隨著到期日的臨近，St會(huì)趨近于Ft，但由于對(duì)沖的合約里的underlying asset與你原先long/short的asset不同或者兩份合約的期限不一致，導(dǎo)致St不等于Ft，basis risk產(chǎn)生.
long方不是鎖定買入價(jià)嗎？為啥又short future，這張圖是啥意思呀?jīng)]看明白
為什么空頭是支固定
怎么看，對(duì)沖是要賣還是買呢，投資組合與S&P是相同的所以是負(fù)向?qū)_，那什么情況下是正向呢，EXAMPLE3中，投資組合與國(guó)債對(duì)沖，這種是賣還是買呢
期貨的價(jià)格小于遠(yuǎn)期的價(jià)格，之前寫的是價(jià)值，這里怎么是價(jià)格了，是否能夠理解成，利率正相關(guān)，不管價(jià)值還是價(jià)格都是期貨大于遠(yuǎn)期，負(fù)相關(guān)，遠(yuǎn)期大于期貨
borrow USD的目的是將USD轉(zhuǎn)換成CHF來投資，是否意思是 還可以借CHF？因?yàn)橐?gòu)入CHF的現(xiàn)貨
他不是簽了一個(gè)兩年期的合約嗎，不應(yīng)該是約定價(jià)格減去現(xiàn)貨價(jià)格嗎？為什么第二年的年度會(huì)計(jì)是第一年末減第二年的價(jià)格？
為什么會(huì)有套利機(jī)會(huì)呀？套利不是指沒有投入，沒有風(fēng)險(xiǎn)的操作嗎？但不管是多頭還是空頭，他們都簽訂了合約或者購(gòu)買現(xiàn)貨，不都是花錢了嗎？
這里都假設(shè)future value和R同向變動(dòng)了，R下降，那future value就下降啊，為啥又上升了
老師好，為什么此處一年用360天來算，在統(tǒng)計(jì)那門課里，一年用250或252來計(jì)算呢？
cost of carry是整體：r-lease rate+storage cost-convenience yield，可以解釋下中間為什么加/減嗎？不太理解這個(gè)公式
請(qǐng)問這個(gè)內(nèi)容PPT上有講過嗎？
這里題目說的是futures price，老師為什么說是是報(bào)價(jià)
單份合約的價(jià)值是1000×250嗎
limit order 和 market if touch order舉個(gè)例子
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