老師你好，58題問rolling the hedge的net performance就相當(dāng)于只需要考慮bakc市場下roll yield表現(xiàn)怎么樣，而不用考慮short strategy在back市場時帶來的價格收益的對嗎？
請問77題Foward value那個公式之前有講到過嗎？
請問72題老師為什么說long futures的收益是St-K，short futures 的收益是K-St呢，這兩個不是long call 和long put 的payoff嗎？
請教老師，在計算CF時， 假定某債券的息票率為8%，債券期限為18年零4個月。為了計算轉(zhuǎn)換因子，假定債券的期限為18年零3個月。將所有息票支付的現(xiàn)金流以年率（半年復(fù)利一次）貼現(xiàn)到3個月后的時間上，債券價格為，下圖第二個公式 =====3個月的利率為（√1.03-1）*2，即2.9778%。 這個是怎么計算出來的呢？ 年利率6%，3個月的利率1.5%，可以這么算么？ 或者 按著 （1＋6%）=（1＋R/4）的四次方呢？ 謝謝
請問老師為什么這道題選擇A，我選擇的B 既然 lease rate > risk-free rate, 那么forward 就會小于Spot 市場傾向于 backwardation, forward 在backwardation 是向上的 我選擇的是upward-sloping
請教老師第53題，這里題目是不是不對呢？經(jīng)過11個月的償還，所剩余額應(yīng)該是在12月1日的金額吧？應(yīng)該是12月1日所余額118652.58， 再經(jīng)過1個月，讓計算償還12個月之后的balance
72.05算出來是5年期債券的現(xiàn)值，為什么最后用它乘以權(quán)重就成了1.5年的債券了
老師好，課上老師在講解兩值期權(quán)內(nèi)容時提到了K1,（如圖畫橙色圈），這里不是很明白這個K1代表的含義？這個K1為什么不直接就用K表示？
老師能再講一下88題嗎 為什么call option就可以隨時買回呢
老師，這里的beta指什么？？為什么說大盤和標(biāo)的資產(chǎn)是正向關(guān)系，beta就是＞0的
算545的時候?yàn)樯妒浅?00 這個100代表啥
老師你好，24題既然是pay in advance，也就是1年期初時刻就得到收益，為什么payoff不用再折現(xiàn)到1時刻？我知道折現(xiàn)到1時刻指的是long FRA的value，那么假如這是現(xiàn)實(shí)操作，作為long方的我因?yàn)槔噬仙龑?shí)際得到的payoff到底是指整個的payoff還是折現(xiàn)并提前收到這筆錢的value？
同學(xué)你好，第二個沒有basis risk。 Long 1,000 lots Nov 07 ICE Brent Oil contracts and long 2,000 lots Nov 07 ICE Brent Oil at-the-money put. 首先是2000個ATM看跌期權(quán)。，delta=-0.5。所以會產(chǎn)生-1000的敞口。所以要買1000個股票進(jìn)行對沖。 這樣就把delta對沖掉了。 為啥delta是-0.5
為什么這塊說再投資肯定選期貨？
508題時間價值為0不是因?yàn)闆]有時間了嗎 和利率有什么關(guān)系
程寶問答
金程問答
