盒式價差的payoff是K2-K1，若求盒式價差的profit，是要考慮扣除權(quán)利金，那個，怎么扣??？他是由，bull call＋bear put 構(gòu)成的呀，是扣除4個權(quán)利金嗎？
老師，PPN，本金保護性票據(jù)，就是保護本金不受損失，這個是最低收益，還是可能有更高收益？還是，只能做到，保護本金，無法有其他收益？
如圖所示，這是百題講題老師，寫的，關(guān)于復(fù)合期權(quán)，右上角那個數(shù)軸，問： 怎么理解，是在t決定buy/sell options 呢？不應(yīng)該是在0時刻，決定buy/sell options 嗎？
如圖所示，這是百題講題老師，寫的，關(guān)于chooser option， 問：是在t點就比較Max（C,P）嗎？那在T點是干啥？我咋覺得，是在T點比較呀？
復(fù)合期權(quán)，問，第二期權(quán)到期后，是有權(quán)利“買入”、還是有權(quán)利“賣出”第二個期權(quán)對應(yīng)的標的資產(chǎn)呢？ 比如put on a call，是有權(quán)利去賣出一個call，那么，等到call到期后，問：是有權(quán)利買入、還是賣出call所對應(yīng)的標的資產(chǎn)呢？
老師您好，關(guān)于這個凸性和久期的二階導(dǎo)和一階導(dǎo)的概念，能再詳細解釋一下嗎？
老師，疑問79題，藍色框的代表什么？好像garch里的常數(shù)是伽馬吧？謝謝
老師，日歷價差的構(gòu)造組合是什么啊？
Kr01在這里直接用價格相減就得到了呀，為什么要除以萬分之一再乘以萬分之一？
老師，這邊視頻里老師是不是講錯了？普風險度量，為什么是將所有損失賦予權(quán)重？應(yīng)該是損失數(shù)據(jù)絕對值高于var的數(shù)據(jù)賦予不同權(quán)重吧？謝謝
在算forward問題時，為什么不常用最簡單的：r1 x T1＋rf x T1-2=r2spot rate x T2這個式子？這在考試的時候計算要快的的多啊
covered call中，long stock是用于對沖期權(quán)的風險，是當標的資產(chǎn)價格上漲、還是下跌時的風險呢？
想問一下，例題中的6%不是coupon rate嗎？為什么增加/減少40個點的收益率要在6%的基礎(chǔ)上操作？不是應(yīng)該先求出來 I/Y 嗎？而且這道題沒有提現(xiàn)是callable bond，為什么要用callable bond的方式做呢？另外想問一下interest rate與coupon rate 與 I/Y 這幾個的區(qū)別
如圖所示，3題，問： 1、買賣期權(quán)平價公式的假設(shè)條件是什么？ 2、老師，你看第2個圖，就是，這道題，我把公式列出來，最后，解到： （0.0067379）^q=0.7657，然后我不知道，怎么用計算器，再把q解出來了？
老師 72題 350為什么沒有用呢？謝謝
程寶問答
金程問答