SMM的分子是僅本金提前償付金額，還是也包含利息呢
value of identical loan是什么呀？為什么比loans還要大
pro- cycle credit enhancement就是信用增值和市場情況反向變化的意思嗎？？
為什么c的增速會超過時間的增速？課程里沒有講到這一點，有推導(dǎo)過程么？
老師，這里altman的x4是股本/總負債嗎？為什么我計算的x4跟書中不一樣？
老師，為何這里損失就非得是全損，不能損一點點。尤其是相關(guān)系數(shù)等于正一的時候，我理解的是次級損失那必然優(yōu)先級損失，所以必然次級是全損，但優(yōu)先級不一定全損啊，損一點也可以啊。如果我這樣想的是對的話，那分析相關(guān)系數(shù)上升對于損失概率的變化就好復(fù)雜了，本來我也沒明白為啥相關(guān)系數(shù)上升，次級的損失可能性下降（單獨從可選擇的結(jié)果看確實是）
直接用moody kmv計算不可以嗎？
在該題的敘述1中 把累積違約概率改為邊際違約概率后正確了嘛 還是要改為forward PD
Ucva=cs*average epe 為什么CS極高的時候，cva是0呢
請問一下之前有講過拿一個資產(chǎn)證券化產(chǎn)品的中間級出來再分層創(chuàng)設(shè)分層的資產(chǎn)證券化，這叫什么來著？CMO？
底層資產(chǎn)的收益8點多與投資者拿到的收益之間這個spread怎么會給到投資者呢？這不就是金融機構(gòu)的利潤來源么
d2與pd是反向關(guān)系，DD也是和PD是反向關(guān)系嗎？
這道題為什么不能用dd的公式去排序呢？
題目中用的earning 是賺得的意思 為什么理解為成本呢
在計算PD時，哪些方法可以分別physical pd 和 risk-neutral pd啊？用莫頓模型的時候，計算N(d2)公式分別帶入rf和實際收益率r可以計算不同的pd，如果再進一步計算股票或者債券價格的時候，應(yīng)該帶入哪個r啊？
程寶問答
金程問答