老師，信用百題第21題，老師講的解法和答案的解法好像不一樣，答案是錯了嗎？答案沒有考慮CS要乘以1/2，也沒有單獨計算下半年的d2，直接用4.6%和3%比較的。另外，線上提問時，只要按了空格鍵就會導(dǎo)致視頻播放或暫停，而不出現(xiàn)空格效果，很不方便，請技術(shù)方面解決下，謝謝
想問一下老師，在算CVA的時候，如果有兩筆交易，一筆的exposure是10，第二筆是-5，那在計算的時候是只需要計算第一筆正exposure的CVA，第二筆負exposure不需要？還是說exposure要凈額一下成為5，再繼續(xù)計算？假想的一道題，沒有原題。
long call時，標底資產(chǎn)pd上升，A敞口下降，并不能一定看出CVA上升??？怎么就總結(jié)出是RWR了呢？
總收益是標的風(fēng)險資產(chǎn)所產(chǎn)生的全部收益，銀行原來是持有這項風(fēng)險資產(chǎn)的，通過互換，把資產(chǎn)的所有收益轉(zhuǎn)移給交易對手，換回來Libor加點的收益。我看ppt對風(fēng)險資產(chǎn)原始持有人叫做保護的買方、風(fēng)險的買方，很容易理解，明確沒有疑問。但對書中這里的叫法，互換的賣方也就是總收益的payer？既然他已經(jīng)做了互換、為什么還要承擔(dān)信用風(fēng)險呢，是不是應(yīng)該是總收益互換的買方承擔(dān)信用風(fēng)險？
CAP翻譯成中文是什么意思呀
請問這里rf如果不是連續(xù)復(fù)利的情況呢？也是直接減嗎？還有一個問題，CS這里為什么不能算出債券的Ytm，然后ytm減rf呢？謝謝
這里說equity和rf是同向的，但是一般來說資產(chǎn)價格和利率不是反向的嗎？這里是不是矛盾的？
為啥執(zhí)行一個看漲期權(quán)相當于贖回呀
這道題別的您不用解釋哈, 我會算. 我想問的是, 怎么看得出在first period資產(chǎn)池中的債券沒有到期?(換句話說第一期只有利息沒有本金). 是從coupon will reset annually這里看出來的嗎, 浮息債? 謝謝
margin↓→exposure↑: 這個是站在"要交抵押品"的一方來說的?
這里的第三個，低于最低轉(zhuǎn)移數(shù)額，為啥就不交了呢
請問用asset return計算PD是什么? 老師沒有講啊...
EPE應(yīng)該是自己的，不是交易對手的吧，這里題目出得不嚴謹吧
這一題不懂
當組合的資產(chǎn)包含的非常多的時候，我們就可以認為組合已經(jīng)達到充分分散化的效果?怎么推倒這個結(jié)論呢?謝謝
程寶問答
金程問答