這裡怎麼算出0.998767?
還是有點不理解interest rate options的公式，這個options 的現(xiàn)金流發(fā)生在哪個時點老師能說說嗎？
Q6計算季度的固定利率時，是用復利還是單利
options on currencies 在24年考綱中嗎？
return是log normal， asset price呢？
哈嘍 q5怎么理解
有點不理解為什么美式期權(quán)提前行權(quán)有可能會有好處呢？第一期的價格明明也是二叉樹波動的假設價格呀
可轉(zhuǎn)債對沖策略
這道題我有一個疑惑就是他雖然說沒有AI，但是實際上合約期是八個月，那么半年付息，他肯定是有一筆Coupon在6時間點，也就是說我們應該考慮這個AI。他前面說bond price 是沒有AI的，那我只能理解為是Bond剛發(fā)行，contract同時在0時間點。那么156000就應該依然是Dirty price。這個理解對嗎？Currently Sheroda is long a US Treasury futures position. Parisi notes the following information for the cheapest to deliver US Treasury bond for the contract; the bond has a face value of $100,000, pays a 7% semiannual coupon, and matures in 15 years. The bond is priced at $156,000, has no accrued interest, and a yield of 2.5%. The futures contract expires in 8 months, and the annualized risk-free rate is 1.5%. There are multiple deliverable bonds, and the conversion factor for this bond is 1.098.
視頻里老師在這里講到的，1、執(zhí)行價格越低，隱含的波動率越高，期權(quán)價格越貴，為啥會有這個關(guān)系？2、前面這句話對看跌、看漲期權(quán)都成立么 ？
關(guān)于貨幣互換，老師只講了固定浮動互換，固定固定互換的pricing，浮動還浮動是沒辦法pricing是嗎？
所以老師的意思是，利率互換已經(jīng)不會像老考綱這種考法來考我們了，但是我們還是要掌握解題思路？
衍生，MB1-Q34 The current no-arbitrage value (in EUR) of the equity swap is?closest?to:
一般涉及到T bond 的題目，如果沒有明確說，是不是標準券和交割券都是默認Clean Price？除非明確說明是Dirty Price？
衍生，老師紅圈里的公式具體講解一下，沒有理解！謝謝
程寶問答
金程問答