第7題中 net income為什么直接用eps替代了？
如果算得是4時點的terminal value呢？再折四年回到0時點，這個算法為什么算出來不對？d5=1.72*1.04，r=0.1，g=0.04，折四年算出來是選項B吖
根據例題來看，情況1和3是一樣的計算方式和公式，唯一不同的就是情況3，多了一個持續(xù)因子。為什么CFA會喜歡多考情況3呢？真實的考試也是這個難度嗎？
這里FFO為什么要加上deferred tax expense？
第1題 growth rate after year 8...準確來說是不是應該是growth rate after end of year 7 ?
第三題的bond risk premium和consumption hedging benefit的關系，和bond是good還是bad consumption hedge有關系嗎？ 在講consumption hedge的時候，說經濟衰退，工資降低，需要金融產品保值來Hedge consumption，所以說黃金、國債等是good consumpiton hedge。而房地產、股票或者很垃圾的債券是bad consumption hedge。 這道題這里在說Bond risk premium和consumption hedging benefit的關系。和剛才的結論沒有關系？如果曲線向上，意味著bond premium increases with maturity，是否可以理解成為在經濟衰退中，期限越久需要的consumption hedge benefit就越高，而曲線向上是increasing bond risk premium所以是postive的關系。如果是negative的關系，代表需要的consumpiton hedge benefit越高的時候，risk premium反而越低，所以倒掛？？
第三問，如果公司沒有“員工發(fā)現潛在投資對象后自己不能交易也不能讓他人交易”的要求，那主人公給自己的姐姐推薦股票的行為還算違反任何準則嗎？
精 module4 如圖片中第12題解題思路是什么，答案中沒講清楚。為什么只用了intercept 和 price_sales參數呢，為什么是-（-1.9589）呢
第四題，發(fā)股利不是會導致股票價格下跌么？？
關于二叉樹的DF，請問是怎么計算出來的呢（為什么用題目的直接使用即可？）
這題是不是五月不考？
一階差分到底是兩邊同減xt-1的滯后項，還是如老師說的分別減去不同的滯后項？這與基礎班、基礎題和沖刺筆記說的都不一樣啊
yield跟price不是一回事嗎，price是yield推出來的
為什么var沒有考慮到流動性風險？
Risk-averse investors demanding a large equity risk premium are most likely expecting their future consumption outcomes and equity returns to be: uncorrelated. positively correlated. negatively correlated. 這道原版書課后題怎么理解呢？
程寶問答
金程問答
