為什么降低D(久期)，損失就變小了
第一題，為什么不能用equity risk premium 6% = rm - rf 4.5%這個公式，求出rm = 10.5%? 這里10.5%的rm 和 通過CAPM公式求出來11.7%的那個r 具體有什么區(qū)別？
在FCFF中要減去WC的變化量，這里面的WC=CA-CL=（TCA-cash）-(TCL-AP)，為什么要從短期負債里面減去應付賬款呢？
之前不是說etf是otc市場交易么？怎么美國又是集中交易了？
請問老師，VAR值是完全依賴于歷史數據得到的嗎？
Q4題目里問的調和平均其實是加權調和，但是沒有標明，這種怎么判斷？
為什么利率volatility上升，exposure反而會下降？導致CVA下降
1）想請問基金經理的職責是什么呢？例如mutual fund，賣股票是指賣掉基金里的股票？為何給investor的cash需要從基金的資產里面扣除呢？2）ap在二級市場中通過etf的bid ask spread獲利，那如果是trading at discount, 在二級市場賣出的是股票呢？又怎么獲利？謝謝
請問，到期日期貨價格會和現貨價格相等，合約損益的計算還是根據之前簽訂的合約的價格和現貨價格的差值看的對吧，只是說到期日當天簽訂的期貨合約和現貨是對等的，沒有套利空間？我理解的對嗎？
DF檢驗的備擇假設為什么是g＜0，而不是g≠0呢
老師，這個答復是不是錯了。自相關系數的t檢驗，拒絕原假設，說明相關系數不顯著為0。那是存在自相關性呀
老師第一題，為什么APT模型不indicate factor identify?
權益百題的第6題Chan Mei Yee的第一小題，為什么計算WCInv的時候，流動負債CL里面不需要減去long-term debt？
為什么0時間點post = 8?為什么1時間點是$30M?
請問ETF的資本立得不包括內部成分股的股價波動嗎？ETF的資本立得有哪些來源呢？
程寶問答
金程問答
